證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)分析是證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)管理的基礎(chǔ)和關(guān)鍵,因此,證券投資基金的風(fēng)險(xiǎn)分析與實(shí)證研究對證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)的有效管理以及對證券投資基金業(yè)的健康發(fā)展都具有十分重要的意義。本文共分8章,其中第1章為緒論部分;第2-4章為證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)理論分析部分,主要從證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)類型的識別與判斷、風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理以及風(fēng)險(xiǎn)度量等方面進(jìn)行研究,構(gòu)建證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)分析的理論框架;第5-7章為證券投資基金市場波動(dòng)及市場風(fēng)險(xiǎn)等方面的實(shí)證研究部分;第8章為總結(jié)與展望部分。論文對證券投資基金的相關(guān)概念進(jìn)行界定,對目前學(xué)術(shù)界關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)的各種定義進(jìn)行歸納總結(jié)和數(shù)量刻畫,根據(jù)證券投資基金的個(gè)體特征,對證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分類并分析其本質(zhì)特征。根據(jù)股票價(jià)格模型,通過分析相關(guān)經(jīng)濟(jì)變量對證券價(jià)格的作用機(jī)制及傳遞路經(jīng),來研究證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理;從流動(dòng)性需求和流動(dòng)性供給兩個(gè)方面,運(yùn)用定性與定量方法對開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理進(jìn)行分析;以基金管理公司為核心,從其與控股股東、基金持有人等方面之間的關(guān)系分析證券投資基金運(yùn)行機(jī)制風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理。論文運(yùn)用方差模型、半方差模型、VaR模型對證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行度量研究... 

【文章來源】：重慶大學(xué)重慶市 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：149 頁

【學(xué)位級別】：博士

【文章目錄】：
中文摘要
英文摘要
    1 緒 論
        1.1 問題的提出及研究意義
            1.1.1 問題的提出
            1.1.2 研究的意義
        1.2 國內(nèi)外研究現(xiàn)狀
            1.2.1 金融風(fēng)險(xiǎn)研究現(xiàn)狀
            1.2.2 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)研究現(xiàn)狀
        1.3 本文研究的目的和研究內(nèi)容
            1.3.1 本文研究的目的
            1.3.2 本文研究的主要內(nèi)容
    2 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)形式及特征
        2.1 引言
        2.2 證券投資基金相關(guān)概念界定
        2.3 證券投資基金的個(gè)體特征
        2.4 風(fēng)險(xiǎn)概念及其數(shù)量刻畫
            2.4.1 風(fēng)險(xiǎn)概念綜述
            2.4.2 風(fēng)險(xiǎn)概念評價(jià)與數(shù)量刻畫
        2.5 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)的表現(xiàn)形式
        2.6 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)的特征
        2.7 本章小結(jié)
    3 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)形成機(jī)理
        3.1 引 言
        3.2 證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理
            3.2.1 股票價(jià)格模型
            3.2.2 經(jīng)濟(jì)變量對證券價(jià)格的影響
            3.2.3 證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)制
        3.3 開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理
            3.3.1 開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的形成原理
            3.3.2 影響開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的因素
        3.4 證券投資基金運(yùn)行機(jī)制風(fēng)險(xiǎn)的形成機(jī)理
            3.4.1 證券投資基金運(yùn)行機(jī)制的委托代理分析
            3.4.2 不健全的利益制衡機(jī)制對基金管理人形成無效約束
        3.5 本章小結(jié)
    4 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)度量
        4.1 引言
        4.2 證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)的度量
            4.2.1 方差模型
            4.2.2 半方差模型
            4.2.3 VaR模型
        4.3 開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的度量
            4.3.1 開放式基金資金來源和投資形成資產(chǎn)的分類
            4.3.2 開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)度量指標(biāo)體系
            4.3.3 開放式基金流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的指標(biāo)度量
        4.4 本章小結(jié)
    5 中國證券投資基金市場波動(dòng)的關(guān)聯(lián)性
        5.1 引言
        5.2 研究樣本與研究方法
            5.2.1 研究樣本選擇
            5.2.2 研究方法設(shè)計(jì)
        5.3 價(jià)格指數(shù)波動(dòng)的平穩(wěn)性與單整性檢驗(yàn)
            5.3.1 價(jià)格指數(shù)波動(dòng)的平穩(wěn)性檢驗(yàn)
            5.3.2 價(jià)格指數(shù)波動(dòng)的單整性檢驗(yàn)
        5.4 證券投資基金與股票市場價(jià)格指數(shù)的關(guān)聯(lián)性
            5.4.1 基金指數(shù)與中信股票指數(shù)之間的協(xié)整性檢驗(yàn)
            5.4.2 大型基金指數(shù)與中信股票指數(shù)之間的協(xié)整性檢驗(yàn)
            5.4.3 小型基金指數(shù)與中信股票指數(shù)之間的協(xié)整性檢驗(yàn)
        5.5 中國證券投資基金指數(shù)之間的關(guān)聯(lián)性
            5.5.1 證券投資基金指數(shù)的相關(guān)性
            5.5.2 證券投資基金指數(shù)之間的協(xié)整性檢驗(yàn)
        5.6 本章小結(jié)
    6 中國證券投資基金市場波動(dòng)聚集性實(shí)證研究
        6.1 引言
        6.2 刻畫波動(dòng)聚集性的ARCH類模型
        6.3 ARCH模型參數(shù)估計(jì)
        6.4 證券投資基金市場波動(dòng)聚集性與杠桿效應(yīng)
            6.4.1 證券投資基金市場波動(dòng)的聚集性檢驗(yàn)
            6.4.2 證券投資基金市場波動(dòng)的杠桿效應(yīng)檢驗(yàn)
        6.5 證券投資基金風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)效應(yīng)檢驗(yàn)
        6.6 證券投資基金市場波動(dòng)與信息的關(guān)系
        6.7 證券投資基金收益與交易量的關(guān)系
        6.8 本章小結(jié)
    7 中國證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)實(shí)證研究
        7.1 引言
        7.2 證券投資基金收益率序列的相關(guān)性檢驗(yàn)
        7.3 證券投資基金收益率的平穩(wěn)性檢驗(yàn)
        7.4 證券投資基金收益率分布的正態(tài)性檢驗(yàn)
        7.5 中國證券投資基金市場風(fēng)險(xiǎn)實(shí)證分析
            7.5.1 基于EGARCH模型的證券投資基金指數(shù)VaR值的計(jì)算
            7.5.2 證券投資基金指數(shù)VaR值實(shí)證結(jié)果分析
        7.6 本章小結(jié)
    8 結(jié)論與展望
        8.1 主要結(jié)論
        8.2 本文的主要?jiǎng)?chuàng)新
        8.3 后續(xù)研究工作的展望
致 謝
參考文獻(xiàn)
附:
    1 作者在攻讀博士學(xué)位期間發(fā)表的論文目錄
    2 作者在攻讀博士學(xué)位期間的得獎(jiǎng)情況


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]VaR模型及其在證券投資管理中的應(yīng)用[J]. 郭曉亭,蒲勇健,楊秀苔.  重慶大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2006(03)
[2]并購重組:培育券商新的利潤增長點(diǎn)[J]. 郭曉亭,林略,冉向東.  財(cái)經(jīng)科學(xué). 2003(S1)
[3]我國股票市場收益、交易量、波動(dòng)性動(dòng)態(tài)關(guān)系的實(shí)證分析[J]. 華仁海,丁秀玲.  財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì). 2003(12)
[4]中國股票市場報(bào)酬與波動(dòng)的GARCH-M模型[J]. 田華,曹家和.  系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐. 2003(08)
[5]ARCH類模型研究及其在滬市A股中的應(yīng)用[J]. 陳健.  數(shù)理統(tǒng)計(jì)與管理. 2003(03)
[6]中國證券投資基金快速發(fā)展的推動(dòng)力分析[J]. 巴曙松.  中國金融. 2003(09)
[7]金融風(fēng)險(xiǎn)管理的本質(zhì)及對公司價(jià)值的影響[J]. 魏燦秋.  財(cái)經(jīng)科學(xué). 2003(02)
[8]開放式基金的風(fēng)險(xiǎn)及其風(fēng)險(xiǎn)控制研究[J]. 吳濤.  中央財(cái)經(jīng)大學(xué)學(xué)報(bào). 2003(01)
[9]我國實(shí)行金融混業(yè)經(jīng)營的途徑分析[J]. 郭曉亭,王林,苗青.  財(cái)經(jīng)理論與實(shí)踐. 2002(S3)
[10]ARCH族計(jì)量模型的基本形式及應(yīng)用[J]. 王若平.  科學(xué)·經(jīng)濟(jì)·社會(huì). 2002(04)



本文編號：3073964