本文在多個(gè)著名的單因子利率模型的基礎(chǔ)上,提出了一個(gè)新的一般模型,其漂移項(xiàng)涵蓋了線性和非線性兩種形式。并用廣義矩方法進(jìn)行參數(shù)估計(jì),在多種指標(biāo)的比較下得到了一個(gè)較好模型。此模型的漂移項(xiàng)為非線性形式,具有顯著的均值回復(fù)效應(yīng),且利率波動(dòng)對(duì)利率水平極為敏感。 

【文章來(lái)源】：數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究. 2006年01期 北大核心CSSCI

【文章頁(yè)數(shù)】：10 頁(yè)

【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
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博士論文
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[4]利率期限結(jié)構(gòu)的動(dòng)態(tài)特征研究[D]. 趙宣凱.吉林大學(xué) 2014
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[6]中國(guó)商業(yè)銀行利率市場(chǎng)化研究[D]. 韓松.武漢大學(xué) 2013
[7]人民幣利率互換定價(jià)與分析實(shí)證研究[D]. 陳可.華南理工大學(xué) 2010
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碩士論文
[1]基于混頻模型的宏觀經(jīng)濟(jì)對(duì)短期利率波動(dòng)的影響研究[D]. 鄭立超.廈門大學(xué) 2019
[2]動(dòng)態(tài)利率模型下的國(guó)債期貨定價(jià)研究[D]. 熊亞軍.云南大學(xué) 2019
[3]金融市場(chǎng)化改革背景下人民幣利率和匯率聯(lián)動(dòng)機(jī)制研究[D]. 陳雁南.浙江財(cái)經(jīng)大學(xué) 2016
[4]基于期權(quán)調(diào)整利差法的金融租賃資產(chǎn)證券化價(jià)值評(píng)估研究[D]. 李巧如.浙江財(cái)經(jīng)大學(xué) 2017
[5]Markov轉(zhuǎn)移高敏度均值回復(fù)過程和Euler-Maruyama近似解[D]. 高利芳.華中科技大學(xué) 2016
[6]馬氏轉(zhuǎn)移高敏感均值回復(fù)隨機(jī)微分方程的數(shù)值解及在金融上的應(yīng)用[D]. 鄒立.暨南大學(xué) 2015
[7]金融危機(jī)背景下人民幣匯率制度改革對(duì)我國(guó)利率期限結(jié)構(gòu)影響的研究[D]. 牛草原.中國(guó)海洋大學(xué) 2015
[8]基于ICA的利率期限結(jié)構(gòu)宏觀金融模型與債券組合風(fēng)險(xiǎn)管理[D]. 孟慶浩.華南理工大學(xué) 2015
[9]固定收益產(chǎn)品利率期限結(jié)構(gòu)建模及實(shí)證分析[D]. 張翀.北京化工大學(xué) 2015
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本文編號(hào)：2943445