【摘要】： 為了探求適合實(shí)際金融市場(chǎng)的期權(quán)定價(jià)模型,使得經(jīng)典的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型能夠更好的應(yīng)用于實(shí)際中的不完備金融市場(chǎng)。本文根據(jù)保費(fèi)原理中的標(biāo)準(zhǔn)差原理和方差原理對(duì)經(jīng)典的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型進(jìn)行了修正。進(jìn)而推導(dǎo)了歐式看漲期權(quán)、歐式看跌期權(quán)的標(biāo)準(zhǔn)差原理修正公式和方差原理修正公式。 在GARCH模型的基礎(chǔ)上,使用隨機(jī)模擬的方法對(duì)股票價(jià)格進(jìn)行了預(yù)測(cè),并且分別應(yīng)用經(jīng)典的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型和兩種修正后的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型進(jìn)行模擬。并且我們將理論價(jià)格與實(shí)際交易的價(jià)格進(jìn)行了比較。從隨機(jī)模擬的結(jié)果來(lái)看,修正后的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型與傳統(tǒng)的Black-Scholes期權(quán)定價(jià)模型相比有所改進(jìn)。
【學(xué)位授予單位】：大連理工大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2009
【分類號(hào)】：F224;F840;F830.9

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本文編號(hào)：2724097