本文選題：藤Copula + 面板GARCH　； 參考：《財(cái)會(huì)通訊》2015年08期

【摘要】：本文在考慮宏觀經(jīng)濟(jì)變量波動(dòng)的基礎(chǔ)上,構(gòu)建面板GARCH模型研究中美股市波動(dòng)的條件相依性及中美股市在金融危機(jī)和歐債危機(jī)期間的相依性。結(jié)果表明,中美股市存在一定程度的長期相依性,與金融危機(jī)相比,歐債危機(jī)對中美股市相依性的影響較弱。
[Abstract]:On the basis of considering the fluctuation of macroeconomic variables, this paper constructs a panel GARCH model to study the conditional dependence of stock market volatility in China and the United States and the dependence of Chinese and American stock markets during the financial crisis and the European debt crisis. The results show that there is a certain degree of long-term dependence between China and the United States stock market, compared with the financial crisis, the impact of the European debt crisis on the Sino-American stock market interdependence is weaker.
【作者單位】： 天津科技大學(xué)經(jīng)濟(jì)與管理學(xué)院;齊魯工業(yè)大學(xué)工商管理學(xué)院;
【基金】：國家自然科學(xué)基金資助項(xiàng)目“時(shí)序非線性關(guān)聯(lián)Copula理論建模及在金融領(lǐng)域的應(yīng)用研究”(項(xiàng)目編號:71071111)階段性研究成果
【分類號】：F832.51;F837.12;F224

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前3條

1 胡秋靈;劉偉;;中美股市聯(lián)動(dòng)性分析——基于次貸危機(jī)背景下的收益率研究[J];金融理論與實(shí)踐;2009年06期

2 張秀琦;唐吉洪;任永昌;;中美股票市場相依性研究——基于Copula的非參數(shù)估計(jì)和檢驗(yàn)[J];科學(xué)技術(shù)與工程;2012年14期

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【共引文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

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2 韓斯s，

本文編號：1810998