發(fā)布時間：2018-03-01 20:50

  本文關(guān)鍵詞： minimax準則 組合證券投資 交易費用 投資上限 不允許賣空　出處：《工程數(shù)學(xué)學(xué)報》2014年05期 　論文類型：期刊論文

【摘要】：交易費用對投資者的投資績效具有直接影響.本文研究了在具有交易費用的情形下,資產(chǎn)投資上限有界以及不允許賣空的證券投資組合優(yōu)化問題.模型以最小化最大個人風(fēng)險的minimax準則作為風(fēng)險度量方法.利用凸規(guī)劃的Lagrange乘子法與KuhnTucker條件,得到了投資者最優(yōu)投資策略的顯式表達式.最后,利用數(shù)值例子闡述了該風(fēng)險控制模型的投資策略,從而為投資者提供決策依據(jù).
[Abstract]:Transaction costs have a direct impact on investors' investment performance. The model takes the minimax criterion of minimizing the maximum personal risk as the risk measurement method, and uses the Lagrange multiplier method of convex programming and KuhnTucker condition. The explicit expression of the optimal investment strategy of the investor is obtained. Finally, the investment strategy of the risk control model is illustrated by a numerical example, which provides the decision basis for the investor.
【作者單位】： 中山大學(xué)數(shù)學(xué)與計算科學(xué)學(xué)院;華僑大學(xué)數(shù)學(xué)科學(xué)學(xué)院;
【基金】：中央高�；究蒲袠I(yè)務(wù)費專項資金(11HZR16)~~
【分類號】：F224;F830.91

【參考文獻】

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【共引文獻】

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【二級參考文獻】

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本文編號：1553540