本文關(guān)鍵詞：基于GARCH族模型的國內(nèi)外煤炭價格波動特征實(shí)證研究　出處：《中國礦業(yè)》2014年05期 　論文類型：期刊論文

  更多相關(guān)文章： GARCH族模型 長期記憶性 集聚效應(yīng) 杠桿效應(yīng) 溢出效應(yīng)

【摘要】：本文利用GARCH族模型對秦皇島港大同優(yōu)混(Q5800K)和澳大利亞BJ動力煤現(xiàn)貨價收益率波動特征進(jìn)行實(shí)證研究。研究結(jié)果表明:上述兩種國內(nèi)外煤炭價格都存在集聚效應(yīng)、杠桿效應(yīng)和溢出效應(yīng)。同時表明,國內(nèi)外煤炭價格收益率均具有長期記憶性并且國內(nèi)煤炭價格衰減趨勢比國外煤炭價格快,國外煤炭價格對市場信息沖擊的效果明顯小于國內(nèi)煤炭市場以及國內(nèi)外兩種煤炭市場具有相互影響的雙向傳導(dǎo)功能。
[Abstract]:In this paper, the GARCH family model is used to study the Q5800K of Datong you mixture in Qinhuangdao Port. The results show that the two domestic and foreign coal prices have agglomeration effect. At the same time, the domestic and foreign coal price returns have long-term memory and the domestic coal price decline trend is faster than the foreign coal price. The effect of foreign coal price on the impact of market information is obviously less than that of domestic coal market and domestic and foreign two kinds of coal market.
【作者單位】： 神華科學(xué)技術(shù)研究院發(fā)展戰(zhàn)略研究所;華東師范大學(xué)商學(xué)院經(jīng)濟(jì)系;
【基金】：世界煤炭協(xié)會(WCA)和神華集團(tuán)國際合作研究項(xiàng)目——2013年科技創(chuàng)新項(xiàng)目之重大宏觀戰(zhàn)略研究課題“未來世界煤炭工業(yè)發(fā)展趨勢研究”資助(編號:YJY-1)
【分類號】：F224;F426.21
【正文快照】： 目前已有很多國內(nèi)外學(xué)者對煤炭價格問題進(jìn)行了相關(guān)研究。文獻(xiàn)研究主要集中在煤炭價格的形成機(jī)制和歷史進(jìn)程、煤炭價格的影響因素、煤炭價格預(yù)測、煤炭價格和原油價格之間的關(guān)系以及煤炭價格與煤炭下游需求行業(yè)之間的關(guān)系等方面。在煤炭價格的形成機(jī)制和歷史進(jìn)程方面,Matthies(

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 譚章祿;陳廣山;;我國煤炭價格影響因素實(shí)證研究[J];改革與戰(zhàn)略;2009年10期

2 張歡;蔣佐斌;;中國煤炭價格的ARIMA模型的建立及其預(yù)測分析[J];工業(yè)技術(shù)經(jīng)濟(jì);2007年07期

3 何琬;盧小舒;;煤炭價格與石油價格的波動溢出效應(yīng)分析[J];工業(yè)技術(shù)經(jīng)濟(jì);2011年11期

4 李增光;王晶;陸寧云;董菲;;GMDH參數(shù)模型的改進(jìn)及在煤炭價格研究中的應(yīng)用[J];系統(tǒng)工程;2012年06期

5 孟鐵;霍喜福;;國際煤炭市場價格變動影響因素分析[J];價格理論與實(shí)踐;2008年05期

6 林伯強(qiáng);牟敦國;;能源價格對宏觀經(jīng)濟(jì)的影響——基于可計(jì)算一般均衡(CGE)的分析[J];經(jīng)濟(jì)研究;2008年11期

7 呂松;;煤炭價格影響因素的ISM分析[J];能源技術(shù)與管理;2007年05期

8 劉勁松;;我國煤炭價格形成機(jī)制分析[J];煤炭經(jīng)濟(jì)研究;2009年02期

9 徐宇杭;許遙;;基于VAR模型的中國煤炭市場價格影響因素分析及預(yù)測[J];煤炭經(jīng)濟(jì)研究;2012年09期

10 楊軍;宋學(xué)鋒;;煤炭價格對我國各相關(guān)產(chǎn)業(yè)的影響研究——基于投入產(chǎn)出分析[J];經(jīng)濟(jì)問題;2012年11期

【共引文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 陳宇峰;繆仁余;;國際油價波動對中國汽車消費(fèi)需求的非線性沖擊效應(yīng):1997-2008[J];財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì);2010年05期

2 劉冰;張廣現(xiàn);;電煤價格放開與煤電縱向關(guān)系選擇[J];產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)評論;2010年01期

3 周勤;趙靜;盛巧燕;;中國能源補(bǔ)貼政策形成和出口產(chǎn)品競爭優(yōu)勢的關(guān)系研究[J];中國工業(yè)經(jīng)濟(jì);2011年03期

4 郭國峰;鄭召鋒;;國際能源價格波動對中國股市的影響——基于計(jì)量模型的實(shí)證檢驗(yàn)[J];中國工業(yè)經(jīng)濟(jì);2011年06期

5 何琬;盧小舒;;煤炭價格與石油價格的波動溢出效應(yīng)分析[J];工業(yè)技術(shù)經(jīng)濟(jì);2011年11期

6 陳宇峰;陳準(zhǔn)準(zhǔn);;能源沖擊對中國部門間勞動力市場需求結(jié)構(gòu)的影響[J];國際貿(mào)易問題;2012年04期

7 張斌;徐建煒;;石油價格沖擊與中國的宏觀經(jīng)濟(jì):機(jī)制、影響與對策[J];管理世界;2010年11期

8 涂雄苓;黃月玲;;旅游需求預(yù)測的ARIMA乘積季節(jié)模型構(gòu)建及實(shí)證分析——以桂林市為例[J];廣西財(cái)經(jīng)學(xué)院學(xué)報;2011年01期

9 劉喜梅;周東;;能源虛擬經(jīng)濟(jì)與價格文獻(xiàn)綜述:基于廣義虛擬經(jīng)濟(jì)視角[J];廣義虛擬經(jīng)濟(jì)研究;2011年03期

10 李增光;王晶;陸寧云;董菲;;GMDH參數(shù)模型的改進(jìn)及在煤炭價格研究中的應(yīng)用[J];系統(tǒng)工程;2012年06期

相關(guān)會議論文 前1條

1 徐波;紀(jì)樹東;李青;;農(nóng)產(chǎn)品價格上漲對通貨膨脹的影響——基于CGE模型的分析[A];第九屆中國軟科學(xué)學(xué)術(shù)年會論文集（上冊）[C];2013年

相關(guān)博士學(xué)位論文 前10條

1 陳麗娟;中國開放式基金組合的市場風(fēng)險度量[D];東華大學(xué);2011年

2 鄒累;油價波動對道路運(yùn)輸業(yè)的影響及其對策研究[D];中國地質(zhì)大學(xué)（北京）;2011年

3 尤卓雅;能源替代、安全約束和經(jīng)濟(jì)增長[D];浙江大學(xué);2011年

4 王永杰;中國電力與電煤市場協(xié)同機(jī)制研究[D];華北電力大學(xué)（北京）;2011年

5 劉清江;自然資源定價問題研究[D];中共中央黨校;2011年

6 陳麗;基于復(fù)雜性的經(jīng)濟(jì)市場結(jié)構(gòu)研究[D];西南交通大學(xué);2010年

7 崔立志;灰色預(yù)測技術(shù)及其應(yīng)用研究[D];南京航空航天大學(xué);2010年

8 吳開堯;基于可持續(xù)發(fā)展的中國能源核算研究[D];上海交通大學(xué);2011年

9 管志杰;森林認(rèn)證效應(yīng)及政府的政策選擇研究[D];南京林業(yè)大學(xué);2011年

10 丁志華;煤炭價格波動對我國實(shí)體經(jīng)濟(jì)的影響效應(yīng)研究[D];中國礦業(yè)大學(xué);2011年

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前10條

1 郭志瓊;煤電價格協(xié)調(diào)機(jī)制研究[D];山東科技大學(xué);2010年

2 王偉杰;外生供給沖擊、內(nèi)生貨幣政策選擇和經(jīng)濟(jì)增長的穩(wěn)定性[D];浙江工商大學(xué);2010年

3 繆仁余;能源效率與區(qū)域經(jīng)濟(jì)增長的差異性研究[D];浙江工商大學(xué);2011年

4 陳聚;大型煤炭企業(yè)定價機(jī)制的建立與完善[D];河南大學(xué);2011年

5 江學(xué)迪;能源價格沖擊對我國宏觀經(jīng)濟(jì)的影響[D];南京大學(xué);2011年

6 車康模;我國煤炭資源價格形成機(jī)制研究[D];山西財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

7 盧曉慶;我國煤炭開采綜合效益評價研究[D];山西財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

8 梁鵬霞;中國煤炭價格問題與對策研究[D];內(nèi)蒙古師范大學(xué);2011年

9 葉陽;石油價格波動與我國上市公司估值[D];天津財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

10 馬原;房地產(chǎn)調(diào)控對經(jīng)濟(jì)系統(tǒng)的影響[D];復(fù)旦大學(xué);2011年

【二級參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 郭鵬;;煤炭產(chǎn)品的定價分析[J];商業(yè)研究;2006年13期

2 張瑩;胥莉;陳宏民;;石油與黃金產(chǎn)業(yè)價格聯(lián)動關(guān)系研究[J];財(cái)經(jīng)問題研究;2007年07期

3 張?jiān)?李國平;論礦產(chǎn)資源使用者成本的補(bǔ)償機(jī)制[J];中國地質(zhì)大學(xué)學(xué)報(社會科學(xué)版);2005年03期

4 趙小梅,宋執(zhí)環(huán),李平;改進(jìn)的GMDH型神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)及其在混沌預(yù)測中的應(yīng)用[J];電路與系統(tǒng)學(xué)報;2002年01期

5 譚章祿;陳廣山;;我國煤炭價格影響因素實(shí)證研究[J];改革與戰(zhàn)略;2009年10期

6 焦建玲;;中國煤炭需求的長期與短期彈性研究[J];工業(yè)技術(shù)經(jīng)濟(jì);2007年04期

7 高輝;;國內(nèi)外燃料油價格關(guān)聯(lián)度及動態(tài)滾動預(yù)測的模型研究——基于日數(shù)據(jù)的實(shí)證分析[J];國際石油經(jīng)濟(jì);2005年12期

8 楊家純,郭軍;中國煤炭市場結(jié)構(gòu)取向[J];管理世界;2000年04期

9 林伯強(qiáng);;中國電力工業(yè)發(fā)展:改革進(jìn)程與配套改革[J];管理世界;2005年08期

10 吳世農(nóng),潘越;香港紅籌股、H股與內(nèi)地股市的協(xié)整關(guān)系和引導(dǎo)關(guān)系研究[J];管理學(xué)報;2005年02期

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前1條

1 曹沉浮;我國煤炭價格變動趨勢及其影響因素的實(shí)證研究[D];西安科技大學(xué);2010年

【相似文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 王鉞;煤炭企業(yè)必須加強(qiáng)人力資源的開發(fā)與管理[J];煤礦現(xiàn)代化;2001年06期

2 孫麗;煤炭企業(yè)如何信息化初探[J];煤礦現(xiàn)代化;2001年06期

3 陳鵬;《中國煤炭性質(zhì)、分類和利用》[J];燃料化學(xué)學(xué)報;2002年03期

4 何樂民;煤炭企業(yè)的環(huán)境與人才吸納[J];中國煤炭;2002年05期

5 畢永田,李學(xué)剛;煤炭市場的監(jiān)測預(yù)警與調(diào)控[J];中國煤炭;2002年10期

6 張國強(qiáng);煤炭企業(yè)扭虧后如何發(fā)展[J];中國物流與采購;2002年10期

7 孫明達(dá);談加強(qiáng)煤炭多種經(jīng)營企業(yè)內(nèi)部會計(jì)控制[J];煤炭企業(yè)管理;2002年09期

8 李誠祥;對今年煤炭價格走勢的基本判斷[J];價格月刊;2002年03期

9 張芳;煤炭企業(yè)改制上市的困難與對策[J];煤炭經(jīng)濟(jì)研究;2002年06期

10 周梅華;論地方煤炭企業(yè)整合中的政府功能[J];煤炭經(jīng)濟(jì)研究;2002年12期

相關(guān)會議論文 前10條

1 ;第12章 煤炭價格[A];2009中國煤炭工業(yè)發(fā)展研究報告[C];2009年

2 王儉;;關(guān)于曹妃甸開發(fā)對煤炭行業(yè)的啟示[A];煤炭經(jīng)濟(jì)管理新論（第10輯）——第十一屆中國煤炭經(jīng)濟(jì)管理論壇暨2010年中國煤炭學(xué)會經(jīng)濟(jì)管理專業(yè)委員會年會論文集[C];2010年

3 楊惠中;;關(guān)于提高煤炭職工收入的思考[A];第七屆中國煤炭經(jīng)濟(jì)管理論壇暨2006年中國煤炭學(xué)會經(jīng)濟(jì)管理專業(yè)委員會年會論文集[C];2006年

4 王信;;培育煤炭轉(zhuǎn)化核心技術(shù)和優(yōu)勢產(chǎn)業(yè) 探索煤炭企業(yè)可持續(xù)發(fā)展之路[A];第六次全國煤炭工業(yè)科學(xué)技術(shù)大會文集[C];2005年

5 ;強(qiáng)化質(zhì)量控制手段在煤炭企業(yè)中的實(shí)踐與應(yīng)用[A];2006煤炭經(jīng)濟(jì)研究文選[C];2006年

6 張建軍;;煤炭企業(yè)推行精細(xì)化管理的思考[A];全國煤炭企業(yè)精細(xì)化管理優(yōu)秀論文集[C];2008年

7 郭旭初;;邊疆少數(shù)民族地區(qū)煤炭企業(yè)精細(xì)化管理的障礙[A];全國煤炭企業(yè)精細(xì)化管理優(yōu)秀論文集[C];2008年

8 ;發(fā)改委:我國前十月火電行業(yè)耗煤增幅回落明顯[A];《電站信息》2012年第12期[C];2012年

9 石建一;楊廣文;楊建剛;秦貞福;袁春光;王秀國;李景永;張昭貴;張艷青;陳燕;許太強(qiáng);;煤炭供應(yīng)業(yè)務(wù)流程建設(shè)與管理[A];2012煤炭企業(yè)管理現(xiàn)代化創(chuàng)新成果集（下）[C];2013年

10 陳文英;;煤炭企業(yè)檔案管理網(wǎng)絡(luò)存在的問題和對策[A];蘭臺擷英——向建黨90周年獻(xiàn)禮[C];2011年

相關(guān)重要報紙文章 前10條

1 李學(xué)剛;冬季煤炭市場運(yùn)行趨勢向好[N];中國電力報;2006年

2 王野　皮舜;煤炭價格面臨調(diào)整壓力[N];中國電力報;2007年

3 旁邊;今年煤炭需求增幅將有所回落[N];中國電力報;2007年

4 王坤;煤炭新政開采“貴能源時代”[N];中國改革報;2007年

5 高山;太原煤炭交易中心設(shè)立[N];中國改革報;2007年

6 袁睿適;煤炭購銷價格或?qū)⑸蠞q[N];中國工業(yè)報;2006年

7 宋斌斌;中國太原煤炭交易中心獲準(zhǔn)設(shè)立[N];中國工業(yè)報;2007年

8 石新忠;今年山西煤炭預(yù)計(jì)減產(chǎn)1億多噸[N];中國化工報;2006年

9 溫子毓;煤炭總供給略高于總需求價格穩(wěn)中趨降[N];中國經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報;2006年

10 本報記者 劉寶亮;煤炭市場面臨過剩壓力[N];中國經(jīng)濟(jì)導(dǎo)報;2006年

相關(guān)博士學(xué)位論文 前2條

1 魯春雷;煤炭企業(yè)風(fēng)險識別、評估與防控研究[D];西安科技大學(xué);2010年

2 劉爽;集疏運(yùn)環(huán)境下煤炭港口網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化及運(yùn)營策略研究[D];華北電力大學(xué);2014年

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前10條

1 任冉;精細(xì)化管理在煤炭生產(chǎn)中的應(yīng)用[D];安徽理工大學(xué);2008年

2 李毅鑫;S集團(tuán)煤炭調(diào)運(yùn)優(yōu)化研究[D];北京交通大學(xué);2012年

3 張序;我國煤炭企業(yè)社會責(zé)任履行情況的研究[D];西南財(cái)經(jīng)大學(xué);2012年

4 左韻琦;中國進(jìn)口煤炭國際定價權(quán)問題研究[D];東北財(cái)經(jīng)大學(xué);2014年

5 田蓋地;井工煤炭生產(chǎn)物流計(jì)劃與控制管理研究[D];鄭州大學(xué);2010年

6 弓瓊;煤炭企業(yè)全面預(yù)算管理體系的構(gòu)建[D];山西財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

7 劉守業(yè);煤炭企業(yè)采購庫存控制管理研究[D];遼寧工程技術(shù)大學(xué);2007年

8 安亞林;我國煤炭期貨品種選擇與合約設(shè)計(jì)[D];中國海洋大學(xué);2007年

9 郭巖;煤炭企業(yè)供應(yīng)物流系統(tǒng)研究[D];西安科技大學(xué);2004年

10 楊海濤;危機(jī)管理在我國煤炭生產(chǎn)行業(yè)中的應(yīng)用研究[D];鄭州大學(xué);2007年

，

本文編號：1412631