本文關鍵詞：基于分形分析的國際金價波動長記憶性識別與預測研究

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【摘要】：本文對國際金價波動的長記憶性進行研究,通過R/S,MRS,V/S等方法計算Hurst指數,證實了金價波動存在著顯著的長記憶性。以此為基礎借助分數差分,構建ARFIMA、FIGARCH、ARFIMA-GARCH等基于分形分析的長記憶性預測模型,實證結果表明該類模型很好地刻畫了國際金價的內在波動規(guī)律,具有較強的預測功能。
【作者單位】： 上海財經大學統(tǒng)計與管理學院;
【關鍵詞】： 長記憶性 Hurst指數 ARFIMA-GARCH模型
【基金】：2010年度全國統(tǒng)計科學研究計劃項目(編號2010LB31) 2010年教育部人文社會科學研究青年基金項目(批準號10YJC910009) 上海財經大學“211工程”三期重點學科建設項目 上海市重點學科建設項目(B803)
【分類號】：F224;F831.54
【正文快照】： 0引言黃金作為貴金屬之首,兼具商品屬性與貨幣屬性,在國家經濟安全、金融穩(wěn)定及國防安全中承擔著重要作用,其價格波動直接影響到國家金融體系的穩(wěn)定性。相對于短期波動的預測,國際金價的長期預測更具戰(zhàn)略意義,能夠為宏觀調控提供參考,實現國家儲備資產的長期動態(tài)管理和戰(zhàn)略儲

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本文編號：952287