本文關(guān)鍵詞：我國上市公司內(nèi)部控制缺陷披露的影響因素分析　出處：《西南財經(jīng)大學(xué)》2012年碩士論文　論文類型：學(xué)位論文

  更多相關(guān)文章： 內(nèi)部控制缺陷披露 影響因素 內(nèi)部治理 外部審計(jì)

【摘要】：內(nèi)部控制對于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展至關(guān)重要。內(nèi)部控制制度就像一種黏合劑把企業(yè)所擁有的各種經(jīng)濟(jì)要素(比如資金、設(shè)備、人員等)有機(jī)地融合到一起,以使它們蘊(yùn)含的潛在生產(chǎn)能力得到最大程度的發(fā)揮,為企業(yè)的可持續(xù)經(jīng)營提供生產(chǎn)力保障；另外,健全有效的內(nèi)部控制為企業(yè)防范和規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險提供了一道“屏障”。盡管內(nèi)部控制對于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展如此重要,但是在2002年以前,如此重要的信息卻不被企業(yè)外部投資者所獲得。直到美國安然、世通等一系列巨型公司會計(jì)造假丑聞爆發(fā)后,社會各界人士對加強(qiáng)財務(wù)報告信息質(zhì)量的呼聲越來越強(qiáng)烈。由于內(nèi)部控制設(shè)計(jì)或執(zhí)行不當(dāng)是存在財務(wù)報告舞弊的主要原因之一,因此強(qiáng)化內(nèi)部控制和審計(jì)師責(zé)任的理念同樣得到了社會各界的廣泛關(guān)注。鑒于此,美國國會于2002年7月通過的《薩班斯——奧克斯利法案》強(qiáng)制要求管理層對企業(yè)的內(nèi)部控制進(jìn)行自我評估,并要求聘請會計(jì)師事務(wù)所對其進(jìn)行鑒證,以加強(qiáng)管理層對外披露的內(nèi)部控制信息的質(zhì)量。我國也于2008年和2010年分別出臺了《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》及其配套指引,至此,我國立足國情、融合國際先進(jìn)經(jīng)驗(yàn)的內(nèi)部控制體系形成。該體系不僅對管理層進(jìn)行內(nèi)部控制自我評估提出了要求,而且對內(nèi)部控制缺陷的識別、認(rèn)定和披露進(jìn)行了明確的規(guī)定。內(nèi)部控制信息,尤其是內(nèi)部控制缺陷信息的披露不僅為投資者進(jìn)行投資決策提供了必要信息,而且對企業(yè)完善自身內(nèi)部控制制度,實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展都有重要意義。本文以我國內(nèi)部控制體系的形成作為一個契機(jī),從公司內(nèi)部治理和外部審計(jì)的角度,研究上市公司內(nèi)部控制缺陷披露的影響因素,以期為投資者決策、上市公司完善自身內(nèi)部控制和監(jiān)管機(jī)構(gòu)進(jìn)行有針對性的監(jiān)管提供理論和實(shí)務(wù)貢獻(xiàn)。 本文的研究內(nèi)容主要分為理論和實(shí)證兩部分。在理論分析部分,本文首先對內(nèi)部控制缺陷的定義進(jìn)行界定。如果某項(xiàng)控制的設(shè)計(jì)、實(shí)施或運(yùn)行不能及時防止或發(fā)現(xiàn)并糾正財務(wù)報表錯報,則意味著該項(xiàng)控制存在缺陷。我國《企業(yè)內(nèi)部控制評價指引》按照內(nèi)部控制缺陷對預(yù)期控制目標(biāo)的偏離程度將其分為重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷。其中,重大缺陷是指一個或多個控制缺陷的組合,可能導(dǎo)致企業(yè)嚴(yán)重偏離控制目標(biāo)；重要缺陷是指一個或多個控制缺陷的組合,其嚴(yán)重程度和經(jīng)濟(jì)后果低于重大缺陷,但仍有可能導(dǎo)致企業(yè)偏離控制目標(biāo)；一般缺陷是指除重大缺陷、重要缺陷之外的其他缺陷。這種原則式的劃分標(biāo)準(zhǔn),給了企業(yè)更大的自由裁量權(quán),容易造成披露的信息流于形式的后果,因此本文的研究不對重大缺陷、重要缺陷和一般缺陷進(jìn)行劃分,而是統(tǒng)一稱之為內(nèi)部控制缺陷。對于內(nèi)部控制缺陷的披露,本文借鑒Ashbaugh-Skaife等(2006)提出的內(nèi)部控制缺陷披露的概念模型,認(rèn)為只有存在內(nèi)部控制缺陷的公司才需要進(jìn)行披露,故本文選取了我國滬市A股2008-2010年存在內(nèi)部控制缺陷的公司作為樣本,研究其披露內(nèi)控缺陷的影響因素。本文對內(nèi)部控制缺陷存在的界定為滿足以下任何一條的情況：(1)在年報或內(nèi)部控制自我評估報告中披露內(nèi)部控制缺陷的公司。若公司已披露了內(nèi)部控制缺陷,則說明公司存在內(nèi)部控制缺陷；(2)企業(yè)董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他員工因涉嫌違法違規(guī)而遭受證監(jiān)會或交易所的處罰；(3)發(fā)生財務(wù)重述的公司；(4)公司的財務(wù)報表被出具非標(biāo)準(zhǔn)的審計(jì)意見,包括帶強(qiáng)調(diào)事項(xiàng)段的無保留意見、保留意見、否定意見和無法表示意見。 其次,本文列出了進(jìn)行理論分析和實(shí)證研究的理論基礎(chǔ)。信息不對稱理論和委托代理理論在現(xiàn)代社會中普遍存在。信息不對稱按其發(fā)生的時間可以分為簽約之前的事前信息不對稱和簽約之后的事后信息不對稱,這兩種信息不對稱會分別造成逆向選擇和道德風(fēng)險的后果。本文主要考慮的是簽約之后的信息不對稱,即在資本市場上簽約后上市公司和投資者之間的信息不對稱。這里又涉及到投資者和其聘用的管理者之間簽約的問題,即委托代理問題。理論上委托代理關(guān)系可以看成是委托人設(shè)計(jì)一個契約,采用提供報酬的方式吸引代理人為其工作,以實(shí)現(xiàn)雙方利益的最大化。但是實(shí)際中由于雙方的利益函數(shù)不同、雙方之間的信息也不對稱,代理人往往會為了增加自身的效用而損害委托人的利益,從而形成委托代理問題。為了緩解投資者和上市公司的信息不對稱,投資者一方面應(yīng)加強(qiáng)對管理者的監(jiān)管,另一方面應(yīng)對管理者實(shí)行激勵政策。在這種情況下,內(nèi)部控制制度作為委托人對代理人的一種監(jiān)督機(jī)制應(yīng)運(yùn)而生。內(nèi)部控制制度本身就可以對管理者形成一種約束,替代投資者進(jìn)行監(jiān)督。另外,內(nèi)部控制缺陷信息屬于負(fù)面信息,作為管理者的代理人為了避免因自身工作不利而遭受委托人的處罰,便產(chǎn)生隱瞞缺陷信息、做出虛假報告的動機(jī)。委托人為了更加清楚的了解內(nèi)部控制的真實(shí)情況,一方面會在公司內(nèi)部設(shè)立專門的審計(jì)機(jī)構(gòu),如審計(jì)委員會,評估內(nèi)部控制制度的建立健全情況,另一方面會聘請外部審計(jì)機(jī)構(gòu)對企業(yè)的內(nèi)部控制情況進(jìn)行審計(jì)。雙管齊下給代理人披露內(nèi)部控制及缺陷信息施加壓力,以此盡量獲取真實(shí)的內(nèi)部控制信息,緩解信息劣勢狀況。 最后,在理論闡述的基礎(chǔ)上,本文提出了六大假設(shè)：審計(jì)委員會規(guī)模越大,內(nèi)部控制缺陷得以披露的可能性越大；審計(jì)委員會會議次數(shù)越多,內(nèi)部控制缺陷得以披露的可能性越大；獨(dú)立董事比例越高,內(nèi)部控制缺陷披露的可能性越大；聘請外部審計(jì)機(jī)構(gòu)進(jìn)行內(nèi)部控制鑒證的上市公司披露內(nèi)部控制缺陷的可能性越大；會計(jì)師事務(wù)所規(guī)模對內(nèi)部控制缺陷披露有影響,但方向仍有待檢驗(yàn)；經(jīng)歷外部審計(jì)機(jī)構(gòu)變更的公司更可能披露內(nèi)部控制缺陷。 在實(shí)證研究部分,本文在前面假設(shè)的基礎(chǔ)上,選取了審計(jì)委員會規(guī)模、董事會會議次數(shù)、獨(dú)立董事比例、是否進(jìn)行內(nèi)部控制鑒證、是否由“八大”事務(wù)所審計(jì)和事務(wù)所是否變更六個自變量,將是否有再融資計(jì)劃、是否ST和年份限制作為控制變量,研究它們對內(nèi)部控制缺陷披露的影響。本文選擇2008-2010年我國滬市A股存在內(nèi)部控制缺陷的公司作為研究樣本,運(yùn)用描述性統(tǒng)計(jì)分析、二項(xiàng)istic回歸和敏感性測試進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)。描述性統(tǒng)計(jì)分析結(jié)果表明：2008-2010年披露內(nèi)部控制缺陷的公司數(shù)量顯著上升,我國的內(nèi)部控制規(guī)范體系的作用已有所發(fā)揮,但內(nèi)控缺陷披露的詳細(xì)程度參差不齊；內(nèi)部控制缺陷主要表現(xiàn)在內(nèi)部控制制度欠缺、內(nèi)部控制執(zhí)行力度不夠、專門委員會缺乏或運(yùn)作不規(guī)范等11個方面。實(shí)證結(jié)果表明：審計(jì)委員會規(guī)模、董事會會議次數(shù)、進(jìn)行內(nèi)部控制鑒證、事務(wù)所規(guī)模和事務(wù)所變更對內(nèi)部控制缺陷披露具有促進(jìn)作用,而有再融資計(jì)劃和被特別處理的公司會抑制內(nèi)部控制缺陷的披露。獨(dú)立董事比例對內(nèi)控缺陷的影響與預(yù)期相反,隨后文章對該情況進(jìn)行了解釋。 針對實(shí)證分析的結(jié)論,本文最后一部分提出了四點(diǎn)針對性的政策建議：(1)制定以規(guī)則為導(dǎo)向的內(nèi)部控制缺陷認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn),減少企業(yè)自由選擇的空間,促進(jìn)內(nèi)部控制缺陷的披露；(2)加大外部審計(jì)機(jī)構(gòu)對內(nèi)部控制鑒證力度,改善上市公司內(nèi)部控制鑒證報告“形式重于實(shí)質(zhì)”、“報喜不報憂”的現(xiàn)象,提高內(nèi)控缺陷信息披露質(zhì)量；(3)強(qiáng)化內(nèi)部治理對內(nèi)部控制的監(jiān)督力度,加強(qiáng)審計(jì)委員會的勝任能力,提高審計(jì)委員會的獨(dú)立性,從源頭上加強(qiáng)對內(nèi)部控制缺陷披露的監(jiān)管；(4)加強(qiáng)對有融資計(jì)劃、被特別處理的公司的監(jiān)管,比如要求這些公司無論是重大缺陷、重要缺陷還是一般缺陷,均要披露。通過這些措施,切實(shí)維護(hù)投資者的利益。 本文的創(chuàng)新之處在于以下兩點(diǎn)：(1)內(nèi)部控制缺陷披露有三種情形：第一是不存在內(nèi)部控制缺陷故不披露,第二是存在內(nèi)部控制缺陷而不披露,第三是存在內(nèi)部控制缺陷且披露。由于受資料限制,以前的研究大多數(shù)都蘊(yùn)含這樣一種假設(shè)：披露內(nèi)部控制缺陷的公司存在內(nèi)部控制缺陷,不披露的公司則認(rèn)為不存在內(nèi)部控制缺陷。也就是說將第一種和第二種不披露的情形歸為一類,第三種情形作為另一類,進(jìn)行內(nèi)控缺陷披露的影響因素研究。內(nèi)部控制缺陷披露的前提是內(nèi)部控制缺陷存在,但是在該假設(shè)基礎(chǔ)上的研究將第一種情形包括在內(nèi),可能造成研究結(jié)論的不準(zhǔn)確性。因此,本文選擇2008-2010年滬市A股存在內(nèi)部控制缺陷的公司為樣本進(jìn)行研究,剔除第一種情形對結(jié)論的影響,增強(qiáng)結(jié)果的說服力；(2)本文對內(nèi)部控制缺陷的表現(xiàn)形式進(jìn)行了描述性統(tǒng)計(jì)分析,明確內(nèi)部控制缺陷的內(nèi)容,不僅有利于上市公司有針對性的完善自身的內(nèi)部控制,而且為監(jiān)管部門制定相關(guān)的政策提供了一定的實(shí)務(wù)依據(jù)。本文的局限性主要體現(xiàn)在以下兩點(diǎn)：(1)本文選擇四種情形作為衡量內(nèi)部控制缺陷存在的標(biāo)準(zhǔn),但是有些存在內(nèi)部控制缺陷的公司,可能尚未出現(xiàn)這四種情形,而被剔除在樣本之外,這可能造成研究結(jié)果的不準(zhǔn)確性；(2)本文未能對審計(jì)委員會的專業(yè)能力、人員構(gòu)成等展開研究。
[Abstract]:......
【學(xué)位授予單位】：西南財經(jīng)大學(xué)
【學(xué)位級別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2012
【分類號】：F233;F832.51;F224

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前10條

1 馮建;蔡叢光;;上市公司內(nèi)部控制信息披露研究[J];財經(jīng)科學(xué);2008年05期

2 李育紅;;上市公司內(nèi)部控制缺陷披露的影響因素的實(shí)證分析[J];財會通訊;2010年36期

3 瞿旭;應(yīng)旭婧;王娟;;上市銀行內(nèi)部控制實(shí)質(zhì)性漏洞信息披露理論分析[J];財會通訊;2011年11期

4 陳麗蓉;牛藝琳;;上市公司內(nèi)部控制缺陷對審計(jì)意見影響的實(shí)證研究[J];財會月刊;2010年20期

5 王飛;;我國商業(yè)銀行內(nèi)部控制缺陷分析及對策[J];南方金融;2006年05期

6 田勇;;我國上市公司內(nèi)部控制缺陷的影響因素研究[J];南方金融;2011年02期

7 齊保壘;田高良;李留闖;;上市公司內(nèi)部控制缺陷與財務(wù)報告信息質(zhì)量[J];管理科學(xué);2010年04期

8 鄭紅亮;“國有企業(yè)改革中的委托—代理關(guān)系問題”學(xué)術(shù)座談會紀(jì)要[J];經(jīng)濟(jì)研究;1995年08期

9 楊有紅;汪薇;;2006年滬市公司內(nèi)部控制信息披露研究[J];會計(jì)研究;2008年03期

10 林斌;饒靜;;上市公司為什么自愿披露內(nèi)部控制鑒證報告?——基于信號傳遞理論的實(shí)證研究[J];會計(jì)研究;2009年02期

相關(guān)會議論文 前1條

1 周曙光;陳麗蓉;;上市公司內(nèi)部控制信息披露質(zhì)量及其影響因素研究——基于公司治理視角的經(jīng)驗(yàn)證據(jù)[A];中國會計(jì)學(xué)會高等工科院校分會2010年學(xué)術(shù)年會論文集[C];2010年

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前5條

1 黃婭妮;我國上市公司內(nèi)部控制缺陷披露的影響因素研究[D];吉林大學(xué);2011年

2 倪利;滬市A股上市公司內(nèi)部控制缺陷信息自愿性披露影響因素分析[D];吉林大學(xué);2011年

3 劉玉婷;上市公司內(nèi)部控制缺陷信息披露問題研究[D];湖南大學(xué);2010年

4 魯清仿;內(nèi)部控制重大缺陷影響因素的實(shí)證研究[D];河南大學(xué);2009年

5 熊敏;新制度下內(nèi)部控制缺陷披露影響因素研究[D];江蘇大學(xué);2010年

，

本文編號：1387403