自1990年以來,經(jīng)過22年的探索、改革和創(chuàng)新,我國股票市場(chǎng)取得了令人矚目的成績(jī),得到了快速的發(fā)展。截止2011年12月,我國股票市場(chǎng)有2342家上市公司,1.3億多戶投資者,106家證券公司,股票總發(fā)行股本達(dá)到36095.52億股,股票總市值達(dá)到214758.1億元并位居全球第二。我國股票市場(chǎng)成功推進(jìn)了股權(quán)分置改革、證券公司綜合治理、上市公司規(guī)范運(yùn)作、內(nèi)幕交易綜合防控等一系列綜合改革,推出了創(chuàng)業(yè)板、股指期貨、融資融券、股票發(fā)行體制等重大創(chuàng)新。22年來,我國股票市場(chǎng)在拓寬企業(yè)融資渠道、促進(jìn)國民儲(chǔ)蓄向投資轉(zhuǎn)化和資本形成、優(yōu)化資源配置、分散市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)等方面發(fā)揮了不可替代的重要作用,有力推動(dòng)了我國實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康和可持續(xù)發(fā)展。隨著我國股票市場(chǎng)的不斷發(fā)展、股票市場(chǎng)投資者隊(duì)伍的不斷壯大、股票市場(chǎng)上市公司數(shù)量的不斷增長(zhǎng)、股票市場(chǎng)法規(guī)與制度的不斷完善、股票市場(chǎng)金融產(chǎn)品的不斷豐富、股票市場(chǎng)運(yùn)行機(jī)制的不斷創(chuàng)新以及股票市場(chǎng)在我國經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展中作用的不斷提高,受到股票市場(chǎng)投資者、融資者（上市公司）、證券監(jiān)管部門、政府宏觀調(diào)控部門以及關(guān)注股票市場(chǎng)的國內(nèi)外社會(huì)公眾越來越關(guān)注的一個(gè)重要問題是：我國股票市場(chǎng)的效率（有效... 

【文章來源】：西南財(cái)經(jīng)大學(xué)四川省 211工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：78 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
中文摘要
Abstract
1. 引言
    1.1 研究背景與意義
    1.2 研究工具與方法
    1.3 主要?jiǎng)?chuàng)新點(diǎn)
    1.4 論文思路與結(jié)構(gòu)
        1.4.1 論文思路
        1.4.2 論文結(jié)構(gòu)
2. 文獻(xiàn)綜述
    2.1 有效市場(chǎng)假說概述
        2.1.1 弱式有效市場(chǎng)假說
        2.1.2 半強(qiáng)式有效市場(chǎng)假說
        2.1.3 強(qiáng)式有效市場(chǎng)假說
    2.2 國內(nèi)外相關(guān)研究概述
        2.2.1 國內(nèi)相關(guān)研究概述
        2.2.2 國外相關(guān)研究概述
3. 移動(dòng)平均線交易策略簡(jiǎn)介
    3.1 持有期可變的移動(dòng)平均線交易策略
    3.2 持有期固定的移動(dòng)平均線交易策略
4. 數(shù)據(jù)、交易策略和研究方法
    4.1 數(shù)據(jù)分析
    4.2 交易策略分析
    4.3 研究方法
        4.3.1 交易策略預(yù)測(cè)能力分析
        4.3.2 交易策略盈利能力分析
        4.3.3 交易策略夏普比率分析
        4.3.4 交易策略自助法檢驗(yàn)分析
        4.3.5 交易策略的交易成本分析
5. 實(shí)證分析
    5.1 移動(dòng)平均線交易策略的預(yù)測(cè)能力分析
        5.1.1 持有期可變移動(dòng)平均線交易策略的預(yù)測(cè)能力分析
        5.1.2 持有期固定移動(dòng)平均線交易策略的預(yù)測(cè)能力分析
        5.1.3 移動(dòng)平均線交易策略的預(yù)測(cè)能力分析小結(jié)
    5.2 移動(dòng)平均線交易策略的盈利能力分析
    5.3 移動(dòng)平均線交易策略的夏普比率分析
    5.4 移動(dòng)平均線交易策略的自助法檢驗(yàn)分析
        5.4.1 替代模型的估計(jì)
        5.4.2 自助法檢驗(yàn)分析
    5.5 移動(dòng)平均線交易策略的交易成本分析
        5.5.1 我國股票市場(chǎng)的交易費(fèi)用概況
        5.5.2 交易成本對(duì)移動(dòng)平均線交易策略凈收益率的影響分析
6. 總結(jié)和政策建議
    6.1 總結(jié)
    6.2 政策建議
參考文獻(xiàn)
附錄
后記
致謝
在讀期間科研成果目錄


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]股價(jià)信息含量與企業(yè)資本配置效率研究[J]. 楊繼偉,聶順江.  管理科學(xué). 2010(06)
[2]上證指數(shù):移動(dòng)平均線有效性的技術(shù)交易規(guī)則檢驗(yàn)[J]. 趙永亮,張記偉.  中國證券期貨. 2010(09)
[3]中國證券市場(chǎng)弱有效性檢驗(yàn)——來自收益率方法比的證據(jù)[J]. 劉劍鋒,蔣瑞波.  金融理論與實(shí)踐. 2010(04)
[4]股票市場(chǎng)中技術(shù)分析有效性的實(shí)證研究[J]. 李莎,李紅剛.  北京師范大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2009(02)
[5]移動(dòng)平均線交易規(guī)則的實(shí)證分析[J]. 徐鵬.  江西行政學(xué)院學(xué)報(bào). 2008(03)
[6]我國股票市場(chǎng)交易成本影響因素研究[J]. 陳煒.  證券市場(chǎng)導(dǎo)報(bào). 2008(06)
[7]市場(chǎng)信息效率的提高會(huì)改善資源配置效率嗎?——基于R2的研究視角[J]. 游家興.  數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究. 2008(02)
[8]技術(shù)交易規(guī)則預(yù)測(cè)能力與收益率動(dòng)態(tài)過程——基于Bootstrap方法的實(shí)證研究[J]. 王志剛,曾勇,李平.  數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究. 2007(09)
[9]技術(shù)分析與中國股票市場(chǎng)有效性[J]. 曾勁松.  財(cái)經(jīng)問題研究. 2005(08)
[10]移動(dòng)平均線有用嗎?——基于上證指數(shù)的實(shí)證研究[J]. 孫碧波.  數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究. 2005(02)



本文編號(hào)：3535160