一個(gè)企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中,必然會(huì)面臨擴(kuò)大生產(chǎn)規(guī)模、提高產(chǎn)品質(zhì)量以及多元化發(fā)展等需求,而在這些發(fā)展過(guò)程中融資成為一個(gè)至關(guān)重要的環(huán)節(jié)。因?yàn)榭山粨Q債券兼具股票和債券的特性,進(jìn)可獲利退可保本,所以發(fā)行可交換債券融資被認(rèn)為是一種比較安全、效率高且成本較低的方法�？山粨Q債券在我國(guó)的發(fā)展時(shí)間并不長(zhǎng),2013年武漢福星生物藥業(yè)有限公發(fā)行了中國(guó)首支私募可交換債券,到2014年12月,寶鋼集團(tuán)成功發(fā)行中國(guó)首支公募可交換債券。近幾年隨著可交換債券制度的不斷完善,這種新興金融工具越來(lái)越受到市場(chǎng)的歡迎,以此為契機(jī),研究可交換債券并從中積累一些成功發(fā)行的經(jīng)驗(yàn)是十分必要的,筆者希望通過(guò)本文的研究能夠?yàn)橛?jì)劃發(fā)行可交換債券的企業(yè)提供一定的指導(dǎo)。本文試圖以理論研究作為支撐,通過(guò)對(duì)東旭集團(tuán)發(fā)行可交換債券的案例研究,結(jié)合一些學(xué)者關(guān)于融資以及可交換債券的理論及實(shí)證研究結(jié)論,進(jìn)行闡述和歸納,為現(xiàn)存的問(wèn)題提出可行性建議。本文第1章,說(shuō)明了可交換債券的背景、研究目標(biāo)和意義,以及研究?jī)?nèi)容和研究方法。第2章,國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀。本章先對(duì)可交換債券的概念進(jìn)行詳細(xì)介紹,然后分析了國(guó)內(nèi)外相關(guān)的研究現(xiàn)狀和水平。第3章,上市公司融資方式分析。本章先闡述理... 

【文章來(lái)源】：青島理工大學(xué)山東省

【文章頁(yè)數(shù)】：57 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【部分圖文】：

歷年可交換債券發(fā)行規(guī)模

圖 3.2 歷年可交換債券發(fā)行數(shù)量.2.1.2 可交換債券期限結(jié)構(gòu)分布從 2016 年至 2017 年 9 月底發(fā)行的可交換債券中，債券期限較集中在 2 3 年，其中 2 年期的可交換債券有 40 只，3 年期的可交換債券有 95 只。其

可交換債券期限結(jié)構(gòu)分布圖


本文編號(hào)：3528442