本文關(guān)鍵詞：p2p借款人信用風(fēng)險研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

【摘要】：如今,中國的經(jīng)濟已經(jīng)進(jìn)入到了一個全新的階段即“新常態(tài)”,進(jìn)入到一個中低速增長的階段,中國的金融體系正在改變。金融自由化、直接融資,互聯(lián)網(wǎng)+是金融發(fā)展的趨勢,p2p網(wǎng)絡(luò)借貸得益于它門檻低,收益高、操作簡便快捷的特點成為互聯(lián)網(wǎng)金融的先行軍,在中國迅速發(fā)展起來。p2p通過移動互聯(lián)網(wǎng)方式把資金鏈的兩端鏈接起來,這種渠道革命很好的解決了中小企業(yè)融資難的問題,也讓投資者的投資渠道多元化。但是,最近民間p2p壞賬率越來越高,為我們敲響了警鐘,讓人們意識到p2p行業(yè)爆發(fā)式發(fā)展同時隱藏的高風(fēng)險。p2p作為新興行業(yè)具有其自身的優(yōu)點和發(fā)展?jié)摿?但是想讓行業(yè)走向成熟,必須要通過一定的方式甄別和控制風(fēng)險,尤其是信用風(fēng)險,筆者認(rèn)為借款人信用風(fēng)險是p2p面臨的所有風(fēng)險中的核心風(fēng)險。本文在p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的概況介紹的基礎(chǔ)上分析了其面臨的主要風(fēng)險,尤其是對信用風(fēng)險進(jìn)行了重點分析,比較了傳統(tǒng)金融借貸活動與p2p借款人信用風(fēng)險的特點�？傮w來說,借款人的信用風(fēng)險主要有兩方面的原因:一是借款人的還款能力因素;二是借款人的道德因素,前者是不管借款人是否有意愿還款,但是可能因為突發(fā)情況或其他原因而沒有償債能力導(dǎo)致的違約風(fēng)險,后者是借款人可能具備還款能力,但本身不愿意還款,比如借助p2p網(wǎng)絡(luò)的監(jiān)管空洞、征信體系內(nèi)的不完善、網(wǎng)絡(luò)交易信息不對稱來投機騙款。不管是哪個方面,p2p與傳統(tǒng)銀行借貸的信用風(fēng)險都有不同之處,因此,本文針對p2p網(wǎng)絡(luò)借貸借款人的信用風(fēng)險分別從兩個角度進(jìn)行了分析。首先,對于信息不對稱和道德風(fēng)險造成的借款人信用風(fēng)險由于無法用數(shù)據(jù)體現(xiàn),普通的數(shù)量工具不能很好地分析,本文通過博弈論來進(jìn)行分析。通過博弈分析借款人行為得出約束或者剔除p2p市場上信用不好的借款人的條件和措施,為網(wǎng)絡(luò)借貸交易規(guī)則的制定和風(fēng)險控制提供了改善建議。另外,針對借款人違約風(fēng)險的影響因素,本文從p2p信用評估現(xiàn)狀出發(fā)通過選取人人貸網(wǎng)站上散標(biāo)數(shù)據(jù)對借款人的這部分信用風(fēng)險進(jìn)行實證分析,利用回歸建模,得出借款人信用風(fēng)險評估模型。結(jié)論表明:借款金額、借款利率、歷史逾期次數(shù)、信用分?jǐn)?shù)等都會對借款人的違約率產(chǎn)生影響。綜合兩個結(jié)論,我們還發(fā)現(xiàn),目前p2p行業(yè)借款人信用風(fēng)險主要來源于借款自身的道德因素和信用情況。然后,本文對降低信用風(fēng)險提出一些意見,對今后的互聯(lián)網(wǎng)征信體系的建立和完善提供一些建議。論文主要分為6個章節(jié):第一章文獻(xiàn)回顧,對國內(nèi)外相關(guān)的研究成果進(jìn)行整理。第二章介紹網(wǎng)絡(luò)借貸的一些基本概念、運行模式、現(xiàn)狀。第三章分析p2p面臨的風(fēng)險,主要分析p2p網(wǎng)絡(luò)借貸面臨的核心風(fēng)險即借款人信用風(fēng)險,闡述其發(fā)生的原因并將其與傳統(tǒng)金融借貸下的信用風(fēng)險進(jìn)行了對比,從而更好得讓讀者了解p2p網(wǎng)絡(luò)借貸借款人信用風(fēng)險特質(zhì)。也為下面的信用風(fēng)險研究打好基礎(chǔ)。這里分析的借款人信用風(fēng)險主要是指由于借款人違約以使投資人資金或者投資收益蒙受損失。第四章針對借款前的信息不對稱和借款人道德風(fēng)險引起的信用風(fēng)險對p2p中網(wǎng)絡(luò)借貸各參與方的行為進(jìn)行博弈分析。由于信用風(fēng)險產(chǎn)生的原因之一是借款人的道德因素,而互聯(lián)網(wǎng)的中p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的信息不對稱和道德風(fēng)險相比傳統(tǒng)銀行借貸和其他網(wǎng)絡(luò)借貸更加嚴(yán)重,加大了信用危機和風(fēng)險控制的難度。這方面屬于借款人的行為分析,很難用數(shù)量計量工具進(jìn)行研究,但博弈分析比較適合。本文通過不完全信息博弈模型的建立,對網(wǎng)絡(luò)借貸的各方信貸行為進(jìn)行深入的分析,得出能夠剔除或者制約信用不好的借款人條件、進(jìn)一步得出加強監(jiān)管力度,完善信用體系、加強監(jiān)管力度和借款人信用審核對于控制網(wǎng)上借貸的信用風(fēng)險具有重要意義。第五章針對p2p沒有完善和統(tǒng)一的征信體系、投資者和平臺對借款人放款依一般是通過借款人網(wǎng)上提交的相關(guān)信息來對其信用打分,沒有可靠的信用評估模型的這一現(xiàn)狀,并且探究借款人自身情況對信用風(fēng)險的影響,本文分析了借款人信息中相關(guān)因素對借款人違約率的影響。在借鑒傳統(tǒng)銀行信用評估指標(biāo)的基礎(chǔ)上,考慮數(shù)據(jù)可得性和p2p網(wǎng)絡(luò)借貸特征對指標(biāo)進(jìn)行篩選,通過科學(xué)的方法進(jìn)一步優(yōu)化指標(biāo)選擇,收集人人貸網(wǎng)站上借款數(shù)據(jù),對數(shù)據(jù)進(jìn)行整理和轉(zhuǎn)換,利用回歸建模,對借款人信用風(fēng)險進(jìn)行實證分析。對p2p借款人信用評估和度量提供可參照的解決方式。第六章對本文前面分析的結(jié)論進(jìn)行總結(jié),提出降低p2p網(wǎng)絡(luò)借貸市場上借款人信用風(fēng)險的建議,同時,對p2p網(wǎng)絡(luò)貸款行業(yè)發(fā)展提出一些展望。
【關(guān)鍵詞】：中國 p2p 信用風(fēng)險 控制 邏輯回歸
【學(xué)位授予單位】：華東政法大學(xué)
【學(xué)位級別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2016
【分類號】：F724.6;F832.4
【目錄】：

• 摘要2-5
• Abstract5-11
• 緒論11-17
• 一、研究背景11-12
• 二、研究意義12-13
• 三、研究的思路與方法13-15
• 四、本文的創(chuàng)新和不足15-16
• 五、研究對象界定16-17
• 第一章 文獻(xiàn)綜述17-22
• 第一節(jié) 國外相關(guān)文獻(xiàn)綜述17-19
• 一、p2p網(wǎng)絡(luò)借貸平臺的角色和存在的合理性相關(guān)研究17
• 二、網(wǎng)絡(luò)借款行為相關(guān)研究17-18
• 三、p2p信用風(fēng)險模型相關(guān)研究18-19
• 四、借款人信用風(fēng)險評估相關(guān)研究19
• 第二節(jié) 國內(nèi)相關(guān)文獻(xiàn)綜述19-21
• 一、p2p發(fā)展模式相關(guān)研究20
• 二、關(guān)于p2p發(fā)展面臨的問題和風(fēng)險相關(guān)研究20-21
• 第三節(jié) 文獻(xiàn)評述21-22
• 第二章 p2p網(wǎng)絡(luò)借貸理論概述22-31
• 第一節(jié) p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的內(nèi)涵分析22-23
• 一、p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的概念22
• 二、p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的特點22-23
• 第二節(jié) p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的現(xiàn)狀和發(fā)展前景23-29
• 一、p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的現(xiàn)狀23-27
• 二、p2p網(wǎng)絡(luò)借貸的發(fā)展前景及趨勢27-29
• 第三節(jié) p2p發(fā)展和運營中出現(xiàn)的主要風(fēng)險29-31
• 一、監(jiān)管和法律風(fēng)險29
• 二、運營操作風(fēng)險29-30
• 三、信息系統(tǒng)風(fēng)險30
• 四、信用風(fēng)險30-31
• 第三章 p2p借款人信用風(fēng)險問題分析31-37
• 第一節(jié) p2p借款人信用風(fēng)險發(fā)生的原因31-34
• 一、道德風(fēng)險導(dǎo)致借款人違約31-32
• 二、逆向選擇導(dǎo)致信用風(fēng)險增大32-33
• 三、機會主義傾向?qū)е滦庞蔑L(fēng)險發(fā)生33
• 四、借款人自身因素導(dǎo)致的信用風(fēng)險分析33-34
• 第二節(jié) p2p與傳統(tǒng)信貸借款人信用風(fēng)險的比較34-37
• 第四章 p2p借貸雙方博弈分析37-45
• 第一節(jié) 博弈模型的建立37-39
• 一、博弈模型的采用說明37-38
• 二、博弈模型的基本假設(shè)38-39
• 第二節(jié) 借貸雙方的博弈過程39-43
• 一、借貸雙方的博弈路徑39-40
• 二、平臺提供保本措施下借貸雙方的博弈分析40-41
• 三、平臺未承諾保本措施下借貸雙方的博弈41-43
• 第三節(jié) 博弈結(jié)果討論43-45
• 第五章 建立p2p平臺對借款人信用風(fēng)險的評估模型——基于邏輯回歸的分析45-60
• 第一節(jié) 評估指標(biāo)的初步選取45-50
• 一、指標(biāo)選取的依據(jù)45-48
• 二、數(shù)據(jù)來源48
• 三、指標(biāo)分組及處理48-50
• 第二節(jié) 利用信息增益法進(jìn)行指標(biāo)篩選50-53
• 第三節(jié) 評估借款人信用風(fēng)險的邏輯回歸分析53-60
• 一、實證模型介紹53-55
• 二、模型檢驗55-56
• 三、模型樣本外推算56-57
• 四、結(jié)果討論與分析57-60
• 第六章 控制p2p借款人信用風(fēng)險的建議60-65
• 第一節(jié) 降低借款人道德因素導(dǎo)致的信用風(fēng)險的措施60-62
• 一、加大借款人資料審核的力度，，完善征信體系60-61
• 二、建立貸后追蹤機制61-62
• 三、建立有效的違約追索和懲罰機制62
• 第二節(jié) 科學(xué)建立借款人信用風(fēng)險的評估體系62-63
• 第三節(jié) 加強外部監(jiān)管，規(guī)避相關(guān)風(fēng)險63-65
• 一、完善相關(guān)行業(yè)規(guī)則63-64
• 二、政府加大監(jiān)管力度64-65
• 小結(jié)與展望65-67
• 小結(jié)65-66
• 展望66-67
• 參考文獻(xiàn)67-71
• 在讀期間發(fā)表的學(xué)術(shù)論文與研究成果71-72
• 致謝72-73

【相似文獻(xiàn)】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前4條

1 范景學(xué);李曉研;;住房公積金借款人信用風(fēng)險管理研究[J];遼寧經(jīng)濟;2013年04期

2 毛仙青;信貸登記與貸款卡業(yè)務(wù)流程[J];浙江金融;2002年01期

3 孫琦;;論我國商業(yè)銀行信貸風(fēng)險的控制[J];中國外資;2014年01期

4 ;[J];;年期

中國重要報紙全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 通訊員 陳麗麗邋記者 陳可;外地讀大學(xué) 家鄉(xiāng)獲貸款[N];南通日報;2007年

中國碩士學(xué)位論文全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 陳麗;p2p借款人信用風(fēng)險研究[D];華東政法大學(xué);2016年

  本文關(guān)鍵詞：p2p借款人信用風(fēng)險研究，由筆耕文化傳播整理發(fā)布。

本文編號：279603