【摘要】：股指期貨市場套利是指交易者利用股指期貨的理論價格與實際價格發(fā)生偏誤,通過在買入股指期貨的同時賣出現(xiàn)貨指數(shù)(買入套利),或者在賣出股指期貨的同時買入現(xiàn)貨指數(shù)(賣出套利),從中套取差價,獲取無風(fēng)險利潤。股指期貨套利是期貨交易的基本功能之一,當(dāng)股指期貨與現(xiàn)貨指數(shù)出現(xiàn)偏誤時,通過套利使得兩者的價格趨于一致。股指期貨套利的關(guān)鍵問題是判斷指數(shù)期貨與其對應(yīng)的指數(shù)現(xiàn)貨價格之間存在的偏差是否合理。
[Abstract]:Arbitrage in stock index futures market refers to traders making use of the theoretical price and actual price of stock index futures to obtain risk-free profit by selling stock index (buy arbitrage) at the same time as buying stock index futures or buying spot index (arbitrage) at the same time as selling stock index futures. Stock index futures arbitrage is one of the basic functions of futures trading. when stock index futures and spot index are biased, the prices of stock index futures and spot index tend to be consistent through arbitrage. The key problem of stock index futures arbitrage is to judge whether the deviation between index futures and its corresponding index spot price is reasonable.
【作者單位】： 西南交通大學(xué)經(jīng)濟管理學(xué)院;
【基金】：教育部人文社科基金項目《基于RAROC的商業(yè)銀行貸款組合優(yōu)化及市場化管理研究》(編號:12YJA790110)資助
【分類號】：F832.51;F224

【參考文獻】

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3 山q，

本文編號：2527527