融資融券交易作為一種兼具投資性與投機(jī)性、高風(fēng)險(xiǎn)與高收益的證券交易方式,它對(duì)法律制度的完備性及其科學(xué)性提出了更高的要求。融資融券交易作為我國(guó)資本市場(chǎng)一項(xiàng)基礎(chǔ)性制度創(chuàng)新,必然帶來(lái)法律制度的變革。當(dāng)前,我國(guó)有關(guān)融資融券交易的法規(guī)體系尚待完善,規(guī)則和指標(biāo)體系還不夠具體,缺乏相應(yīng)的制度和相關(guān)的司法解釋。如何完善融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)控制法律制度,已成為目前我國(guó)融資融券交易制度建設(shè)的重點(diǎn)。 本文從融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)入手,分析了融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)、種類和誘因。闡述了證券市場(chǎng)失靈、金融風(fēng)險(xiǎn)論、契約正義論和經(jīng)濟(jì)法的適度干預(yù)理論,以上觀點(diǎn)為控制融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)提供了理論依據(jù)。然而,目前我國(guó)融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)控制法律制度存在許多缺陷:融資融券交易中的信托關(guān)系與現(xiàn)行法律存在沖突;讓與擔(dān)保的合法性備受質(zhì)疑;融資融券擔(dān)保賬戶主體的錯(cuò)位,融資融券交易擔(dān)保制度的法律困境蘊(yùn)藏著巨大的法律風(fēng)險(xiǎn);強(qiáng)制平倉(cāng)的規(guī)定過(guò)于模糊容易引發(fā)糾紛;缺乏股票投票權(quán)沖突規(guī)定、股東派生訴訟規(guī)定和客戶表決權(quán)規(guī)定,不利于保護(hù)客戶非財(cái)產(chǎn)性權(quán)益;對(duì)融資融券交易法律責(zé)任規(guī)定過(guò)于單薄、籠統(tǒng)、可操作性差,缺乏民事責(zé)任和刑事責(zé)任規(guī)定。因此,引入宣言信托或選擇信托公司...

【文章頁(yè)數(shù)】：60 頁(yè)

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
Abstract
第一章 緒論
    1.1 研究背景與意義
        1.1.1 研究背景
        1.1.2 研究意義
    1.2 研究現(xiàn)狀綜述
        1.2.1 國(guó)外研究現(xiàn)狀
        1.2.2 國(guó)內(nèi)研究現(xiàn)狀
    1.3 研究思路與方法
        1.3.1 研究思路
        1.3.2 研究方法
    1.4 文章創(chuàng)新點(diǎn)
第二章 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)分析
    2.1 融資融券的內(nèi)涵與特征
        2.1.1 融資融券的內(nèi)涵
        2.1.2 融資融券交易的特征
    2.2 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)與種類
        2.2.1 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)的特點(diǎn)
        2.2.2 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)的種類
    2.3 誘發(fā)融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)的因素
第三章 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)控制的理論基礎(chǔ)
    3.1 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)控制的經(jīng)濟(jì)學(xué)分析
        3.1.1 證券市場(chǎng)失靈
        3.1.2 公共產(chǎn)品理論
        3.1.3 金融風(fēng)險(xiǎn)論
        3.1.4 維持市場(chǎng)公平假說(shuō)
    3.2 融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)規(guī)制的法學(xué)分析
        3.2.1 契約自由與契約正義
        3.2.2 債權(quán)人保護(hù)理論
        3.2.3 經(jīng)濟(jì)法的適度干預(yù)理論
第四章 我國(guó)融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)法律規(guī)制的缺陷
    4.1 我國(guó)融資融券交易擔(dān)保制度的困境
        4.1.1 融資融券交易的信托關(guān)系與法律沖突
        4.1.2 讓與擔(dān)保的法律困境
        4.1.3 融資融券擔(dān)保賬戶制度及其缺陷
    4.2 資格管理制度的缺陷
        4.2.1 客戶資格規(guī)定的缺陷
        4.2.2 標(biāo)的證券規(guī)定的缺陷
    4.3 證券公司保護(hù)制度的缺陷
        4.3.1 保證金規(guī)定的缺陷
        4.3.2 強(qiáng)制平倉(cāng)規(guī)定的缺陷
        4.3.3 風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備基金規(guī)定不具體
    4.4 融資融券交易市場(chǎng)保護(hù)制度的缺陷
        4.4.1 融資利率規(guī)定的缺陷
        4.4.2 T+1規(guī)則不利于客戶防范風(fēng)險(xiǎn)
    4.5 融資融券交易權(quán)益問(wèn)題
        4.5.1 融資融券交易財(cái)產(chǎn)權(quán)益處理
        4.5.2 融資融券交易非財(cái)產(chǎn)權(quán)益存在的問(wèn)題
    4.6 融資融券交易法律責(zé)任的缺陷
第五章 完善我國(guó)融資融券交易風(fēng)險(xiǎn)法律規(guī)制的幾點(diǎn)思考
    5.1 完善融資融券擔(dān)保制度的設(shè)想
        5.1.1 消除融資融券交易中的信托關(guān)系與法律沖突的設(shè)想
        5.1.2 消除讓與擔(dān)保法律困境的設(shè)想
        5.1.3 消除融資融券擔(dān)保賬戶缺陷的設(shè)想
    5.2 完善資格管理制度
        5.2.1 完善客戶資格管理制度
        5.2.2 完善標(biāo)的證券管理制度
    5.3 完善證券公司保護(hù)制度
        5.3.1 完善保證金規(guī)定
        5.3.2 完善強(qiáng)制平倉(cāng)制度
        5.3.3 明確風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備基金規(guī)定
    5.4 完善市場(chǎng)保護(hù)制度
        5.4.1 實(shí)行融資利率市場(chǎng)化
        5.4.2 實(shí)行T+0規(guī)則
    5.5 解決非財(cái)產(chǎn)權(quán)益問(wèn)題的設(shè)想
        5.5.1 融券客戶行使投票權(quán)
        5.5.2 客戶行使股東派生訴訟權(quán)
        5.5.3 證券公司需要回避的情況下由客戶行使表決權(quán)
        5.5.4 證券公司指定相關(guān)部門行使客戶非財(cái)產(chǎn)權(quán)益
    5.6 完善融資融券法律責(zé)任
        5.6.1 完善融資融券交易的民事責(zé)任
        5.6.2 確立融資融券的刑事責(zé)任、增設(shè)非法融資融券罪
結(jié)論
參考文獻(xiàn)
攻讀碩士期間科研成果
致謝



本文編號(hào)：3908396