私募股權(quán)基金,顧名思義就是以私募的方式募集主要以股權(quán)／權(quán)益投資為主的基金,其作為私募股權(quán)投資運(yùn)作的載體,是一種組織化、專業(yè)化的私募股權(quán)投資形式。廣義的私募股權(quán)基金類型包括了：風(fēng)險(xiǎn)投資基金、成長(zhǎng)基金、收購基金、夾層基金、重振資本、過橋基金等。狹義的私募股權(quán)基金主要指對(duì)投資于已經(jīng)形成一定規(guī)模的,并產(chǎn)生穩(wěn)定現(xiàn)金流的成熟企業(yè)的私募股權(quán)基金。2005年起,全球私募股權(quán)市場(chǎng)迅猛發(fā)展,中國私募股權(quán)市場(chǎng)亦表現(xiàn)搶眼。專業(yè)的私募股權(quán)基金在整個(gè)運(yùn)作過程中扮演著非常關(guān)鍵的角色——私募股權(quán)基金作為溝通各類投資者和被投資企業(yè)之間的中介,是私募股權(quán)投資最直接的參與者與操作者,其為被投資企業(yè)提供發(fā)展急需的資金來源,參與被投資企業(yè)的經(jīng)營管理,通過被投資企業(yè)的迅速發(fā)展獲得投資收益,可以說處于私募股權(quán)投資各方主體關(guān)系的核心位置。經(jīng)各國的私募股權(quán)市場(chǎng)的實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)表明,私募股權(quán)基金采用什么樣的組織形式,在很大程度上會(huì)影響到私募股權(quán)投資的效率。因此,本文擬通過分析影響私募股權(quán)基金組織形式選擇的主要因素,對(duì)私募股權(quán)基金三種基本法律組織形式進(jìn)行比較考量,并結(jié)合域外（尤其是美國）成功的私募股權(quán)基金在組織形式上的特點(diǎn)以及中國目前私募股權(quán)基... 

【文章來源】：華東政法大學(xué)上海市

【文章頁數(shù)】：58 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
論文摘要
Abstract
導(dǎo)言
第一章 私募股權(quán)基金概述
    第一節(jié) 私募股權(quán)基金的概念界定
        一、"私募股權(quán)"(Private Equity)的理解
        二、私募股權(quán)基金的廣義與狹義之分
    第二節(jié) 私募股權(quán)基金相關(guān)概念的梳理
        一、私募股權(quán)基金與私募證券投資基金
        二、私募股權(quán)基金與風(fēng)險(xiǎn)投資基金
        三、私募股權(quán)基金與產(chǎn)業(yè)投資基金
        四、私募股權(quán)基金與金融機(jī)構(gòu)的直接投資機(jī)構(gòu)
    第三節(jié) 私募股權(quán)基金的發(fā)展
        一、全球私募股權(quán)基金的發(fā)展概況
        二、中國私募股權(quán)基金的發(fā)展現(xiàn)狀
第二章 私募股權(quán)基金的結(jié)構(gòu)關(guān)系和組織形式
    第一節(jié) 私募股權(quán)基金的結(jié)構(gòu)關(guān)系分析
        一、投資者與管理者的利益平衡
        二、"委托-代理"關(guān)系導(dǎo)致的成本問題
    第二節(jié) 私募股權(quán)基金的組織形式
        一、公司制私募股權(quán)基金
        二、契約制(信托制)私募股權(quán)基金
        三、有限合伙制私募股權(quán)基金
    第三節(jié) 混合類型的私募股權(quán)基金
        一、黑石集團(tuán)(The Blackstone Group)
        二、渤海產(chǎn)業(yè)投資基金
第三章 私募股權(quán)基金組織形式的分析
    第一節(jié) 基于運(yùn)營成本的分析
        一、公司制
        二、契約制(信托制)
        三、有限合伙制
    第二節(jié) 基于約束機(jī)制的分析
        一、公司制
        二、契約制(信托制)
        三、有限合伙制
    第三節(jié) 基于激勵(lì)機(jī)制的分析
        一、公司制
        二、契約制(信托制)
        三、有限合伙制
    第四節(jié) 有限合伙制私募股權(quán)基金的優(yōu)勢(shì)分析
        一、混合責(zé)任形式滿足了私募股權(quán)投資各方的利益需求
        二、合伙協(xié)議的靈活安排能夠較好地適應(yīng)私募股權(quán)投資的運(yùn)行
        三、非法人的主體地位具有免于"雙重征稅"的優(yōu)勢(shì)
        四、內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)對(duì)私募股權(quán)基金的經(jīng)營權(quán)限做出了合理安排
第四章 我國私募股權(quán)基金組織形式的法律現(xiàn)狀及思考——以"有限合伙制"為重心展開
    第一節(jié) 中國私募股權(quán)基金組織形式的基本立法現(xiàn)狀
        一、公司制
        二、契約制(信托制)
        三、有限合伙制
    第二節(jié) 對(duì)中國有限合伙制私募股權(quán)基金現(xiàn)行法律的幾點(diǎn)思考
        一、允許法人和機(jī)構(gòu)參與合伙的風(fēng)險(xiǎn)性影響
        二、國有與公益單位參與設(shè)立合伙企業(yè)的法律后果
        三、有限合伙企業(yè)人數(shù)的上限規(guī)定
        四、有限合伙人提起派生訴訟的問題
        五、合伙人轉(zhuǎn)讓財(cái)產(chǎn)份額的問題
        六、有限合伙企業(yè)的稅收問題
結(jié)語
參考文獻(xiàn)
在讀期間發(fā)表的學(xué)術(shù)論文與研究成果
后記



本文編號(hào)：3514744