面對(duì)瞬息萬變的證券市場(chǎng),投資者回避風(fēng)險(xiǎn)和獲取最大利益最有效的一種方法就是進(jìn)行投資組合�，F(xiàn)代證券投資組合理論的建立,為投資組合管理提供了科學(xué)決策的依據(jù),樹立了運(yùn)用數(shù)量化方法進(jìn)行投資組合管理的方法論。本文主要的工作是提出實(shí)用的證券投資組合模型,對(duì)模型的求解方法建立了收斂性理論,并同時(shí)強(qiáng)調(diào)算法在解決實(shí)際問題時(shí)的有效性。主要?jiǎng)?chuàng)新工作如下:（1）通過引入偏好系數(shù)將雙目標(biāo)優(yōu)化問題轉(zhuǎn)化成單目標(biāo)問題,提出了求解該類問題的基于共軛梯度法的罰函數(shù)方法,建立了該類方法的全局收斂性理論,并用于分析了中國證券市場(chǎng)投資組合問題;（2）為了克服非精確罰函數(shù)方法中罰參數(shù)過大時(shí)算法在數(shù)值計(jì)算上的困難,提出了求解證券投資組合問題的可行方向法。部分?jǐn)?shù)值算例表明了該類方法的有效性;（3）針對(duì)Markowitz均值-方差模型的缺陷,研究了考慮交易費(fèi)用和隨機(jī)約束的證券投資組合模型,以改善模型的實(shí)用性。針對(duì)我們提出的新模型,設(shè)計(jì)了有效的求解算法,并用算例進(jìn)行了驗(yàn)證。 

【文章來源】：中南大學(xué)湖南省 211工程院校 985工程院校 教育部直屬院校

【文章頁數(shù)】：45 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
摘要
ABSTRACT
目錄
第一章 緒論
    1.1 現(xiàn)代證券投資組合理論發(fā)生和發(fā)展簡(jiǎn)介
    1.2 現(xiàn)代證券投資組合理論在我國的發(fā)展及存在問題
    1.3 本文主要工作、研究意義及章節(jié)安排
第二章 預(yù)備知識(shí)
    2.1 Markowitz證券投資組合模型的數(shù)學(xué)描述
    2.2 改進(jìn)的Markowitz證券投資組合模型
第三章 基于共軛梯度法的罰函數(shù)法解證券投資組合問題
    3.1 外點(diǎn)罰函數(shù)法
    3.2 基于共軛梯度法的罰函數(shù)法及算法描述
    3.3 數(shù)值算例分析
    3.4 本章小結(jié)
第四章 可行方向法解證券投資組合最優(yōu)化問題
    4.1 有關(guān)可行方向法的預(yù)備知識(shí)
    4.2 Zoutendi jk算法描述
    4.3 Zoutendi jk算法的數(shù)值算例分析及小結(jié)
    4.4 Frank-Wolfe算法的預(yù)備知識(shí)及算法描述
    4.5 Frank-Wolfe算法的數(shù)值算例分析及小結(jié)
第五章 考慮交易費(fèi)用和隨機(jī)收益率的證券投資組合問題
    5.1 考慮交易費(fèi)用的證券投資組合模型
        5.1.1 考慮交易費(fèi)用的現(xiàn)實(shí)意義
        5.1.2 考慮交易費(fèi)用模型的形成
    5.2 考慮隨機(jī)收益率的證券投資組合模型
    5.3 模型求解算法
        5.3.1 子問題的構(gòu)造
        5.3.2 算法描述
    5.4 算例
    5.5 本章小結(jié)
第六章 結(jié)論
參考文獻(xiàn)
附錄
致謝
碩士期間的主要成果



本文編號(hào)：3299789