【摘要】： 2008年全球金融危機(jī)爆發(fā),某些金融機(jī)構(gòu)甚至國(guó)家瞬間陷入財(cái)務(wù)困境。這讓人們更加清醒地意識(shí)到,風(fēng)險(xiǎn)防范工作有漏洞的話(huà),金融機(jī)構(gòu)在受到極端的金融危機(jī)的影響時(shí),可能會(huì)遭受?chē)?yán)重的損失。隨著金融市場(chǎng)的全球化,我國(guó)金融環(huán)境的日趨復(fù)雜化,匯率機(jī)制改革下匯率波動(dòng)幅度的逐漸加大,我國(guó)商業(yè)銀行遭受的匯率風(fēng)險(xiǎn)也將更加嚴(yán)重。在這種背景下,對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行匯率風(fēng)險(xiǎn)的研究,對(duì)于我國(guó)商業(yè)銀行匯率風(fēng)險(xiǎn)的控制和管理具有重大的現(xiàn)實(shí)意義。 本文對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行了定性與定量的研究,并對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)暴露進(jìn)行了度量。從匯率的三種風(fēng)險(xiǎn)入手,分別對(duì)經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)、交易風(fēng)險(xiǎn)和會(huì)計(jì)風(fēng)險(xiǎn)的影響作了詳細(xì)的分析,得出三種風(fēng)險(xiǎn)對(duì)商業(yè)銀行的影響。不同的因素對(duì)商業(yè)銀行的影響各不相同,用兩因素模型對(duì)整體的風(fēng)險(xiǎn)做了計(jì)量分析。對(duì)于匯率風(fēng)險(xiǎn)暴露的度量,本文運(yùn)用了風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法和壓力測(cè)試法。先用歷史模擬法測(cè)量了我國(guó)7家主要的上市商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值。又用風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值法的補(bǔ)充方法,即壓力測(cè)試法,建立恒等式模型,對(duì)我國(guó)7家主要的上市商業(yè)銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行壓力測(cè)試。 得出結(jié)論：短期來(lái)看,人民幣升值對(duì)國(guó)內(nèi)銀行指數(shù)的影響是負(fù)面的,人民幣升值使得國(guó)內(nèi)銀行指數(shù)在短期內(nèi)下降,但這種效果不明顯。而長(zhǎng)期來(lái)看,人民幣匯率升值對(duì)國(guó)內(nèi)銀行指數(shù)的影響是正面的,人民幣升值促使國(guó)內(nèi)銀行指數(shù)上升。通過(guò)用兩種方法對(duì)外匯風(fēng)險(xiǎn)的度量發(fā)現(xiàn),各銀行的匯率風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值不同,其大小取決于外匯風(fēng)險(xiǎn)敞口和匯率波動(dòng)大小。我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)采取積極措施應(yīng)對(duì)匯率風(fēng)險(xiǎn)。本文的研究對(duì)于我國(guó)商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理研究與實(shí)務(wù)有一定的參考意義。
【學(xué)位授予單位】：華東師范大學(xué)
【學(xué)位級(jí)別】：碩士
【學(xué)位授予年份】：2010
【分類(lèi)號(hào)】：F832.6;F832.2;F224
【圖文】：

圖4.1我們對(duì)20074.2所示。2007年1月4日至2008年12月31日美元收益率的波動(dòng)性%年和2008年的美元的日收益率進(jìn)行正態(tài)分布檢驗(yàn)，結(jié)果SGriGS:ESamPle1488Obse四stio防487MesnMedianMS元mUmMinimUmStd.DGV.S晚Wr祀55KUrtOSIS刁.02刁.00.30刁.400.10刃.383.83Ja閱ue一Bera26.0

【引證文獻(xiàn)】

相關(guān)碩士學(xué)位論文 前2條

1 劉丁;人民幣匯改后商業(yè)銀行匯率風(fēng)險(xiǎn)測(cè)算研究[D];華東師范大學(xué);2011年

2 劉麗婷;基于ARCH族模型的我國(guó)匯率風(fēng)險(xiǎn)度量實(shí)證研究[D];東北財(cái)經(jīng)大學(xué);2011年

本文編號(hào)：2735994