【摘要】：借助EVIEWS和EXCEL軟件,取上海證券交易所2007.01.01至2009.11.31(共35月)代碼為600000～600067的47只股票為樣本,對(duì)資本資產(chǎn)定價(jià)模型(CAPM)在上海證券交易所股票的適用性進(jìn)行實(shí)證研究。首先采用單指數(shù)模型估計(jì)了個(gè)股的β系數(shù),然后進(jìn)行時(shí)間序列回歸、橫截面回歸和假設(shè)檢驗(yàn),研究結(jié)果表明在上海證券交易所股票的收益與其β系數(shù)存在著顯著的正相關(guān)線性關(guān)系,CAPM模型有一定的適用性,與前期學(xué)者們研究結(jié)果比較表明CAPM在上海證券交易適用性有所提高。

【參考文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前3條

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【相似文獻(xiàn)】

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本文編號(hào)：2567451