本文關鍵詞：有管理的浮動匯率制度下的外匯期權定價研究

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【摘要】：我們用一個受約束的跳擴散模型描述匯率行為,利用傅里葉逆變換給出歐式外匯看漲期權價格的解析解,并用Monte Carlo模擬來展示有約束模型與傳統(tǒng)沒有約束模型在期權定價上的差異.由于中國實行有管理的浮動匯率制度,我們的研究可以應用于中國外匯市場上人民幣外匯期權的定價分析.
【作者單位】： 上海財經大學金融學院;上海市金融信息化技術研究重點實驗室;
【關鍵詞】： 外匯期權 匯率管理 傅里葉逆變換
【基金】：教育部科技創(chuàng)新工程重大項目培育資金資助項目(708040) 上海財經大學“211工程”三期重點學科建設資助項目 上海財經大學研究生科研創(chuàng)新基金資助項目(CXJJ-2011-395)
【分類號】：F832.6;F224
【正文快照】： 0引言根據商務部的統(tǒng)計,2010年,中國進出口總額達29727.6億美元,比去年同期增長34.7%.預計2011年中國進出口總額超過3萬億美元.隨著國際貿易規(guī)模的擴大,匯率風險管理問題日益成為對外貿易企業(yè)十分重要的工作.2011年4月1日,中國外匯市場正式開展人民幣外匯期權交易,同年12月1日

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本文編號：778062