本文關(guān)鍵詞：食糖產(chǎn)地價格波動溢出與動態(tài)條件相關(guān)性研究

  更多相關(guān)文章： 食糖 價格 波動溢出 市場風險 GARCH模型 條件相關(guān)性

【摘要】：利用2007年7月26日至2014年12月19日國內(nèi)外食糖價格日度數(shù)據(jù),將CCC-GARCH和DCCGARCH模型分別擴展為三元VARMA-GARCH(1,1)和DCC-VARMA-GARCH(1,1)模型,同時分析了食糖價格在產(chǎn)地現(xiàn)貨市場、國內(nèi)期貨市場、國際期貨市場之間的波動溢出效應(yīng)和動態(tài)條件相關(guān)性,得出食糖價格波動具有從產(chǎn)地現(xiàn)貨市場向國內(nèi)期貨市場以及從國內(nèi)期貨市場向國際期貨市場的波動溢出效應(yīng)、食糖產(chǎn)地現(xiàn)貨市場與國內(nèi)期貨市場之間以及國內(nèi)外期貨市場之間存在動態(tài)條件相關(guān)性的結(jié)論。同時考慮價格波動溢出效應(yīng)和動態(tài)條件相關(guān)性能夠更好地為食糖生產(chǎn)和市場參與者構(gòu)建有效的投資組合和價格風險管理策略提供參考。
【作者單位】： 商務(wù)部國際貿(mào)易經(jīng)濟合作研究院;
【關(guān)鍵詞】： 食糖 價格 波動溢出 市場風險 GARCH模型 條件相關(guān)性
【基金】：國家社會科學基金項目(13BJY141)
【分類號】：F713.35;F313.7
【正文快照】： 種植、食糖生產(chǎn)及整個食糖產(chǎn)業(yè)鏈均產(chǎn)生了比較嚴重0引言的影響,也引起我國政界和學界對食糖產(chǎn)業(yè)安全問題從歷史上看,食糖一直是價格波動較大的農(nóng)產(chǎn)的擔憂[1-2]。由于食糖既是食品工業(yè)的原料,也是生物品,特別是2009年以來,受國內(nèi)食糖供需結(jié)構(gòu)變化乙醇生產(chǎn)的主要原料,其價格除受

【相似文獻】

中國期刊全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 文風;;浮漂調(diào)校的量化分析(下)[J];釣魚;2007年19期

中國重要會議論文全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 李長嘯;朱柏承;;高動態(tài)條件下周跳的實時檢測和修復[A];第二屆中國衛(wèi)星導航學術(shù)年會電子文集[C];2011年

中國重要報紙全文數(shù)據(jù)庫 前6條

1 莫儒林 賀彬;強化動態(tài)條件下的安全管理[N];戰(zhàn)士報;2013年

2 付德定 賓曉武;強化野外動態(tài)條件下部隊管控[N];戰(zhàn)士報;2009年

3 祝傳生;強化動態(tài)條件下的部隊管理[N];戰(zhàn)士報;2012年

4 袁海云 鄒湘益 特約記者馮懷超;動中學習 動中貫徹 動中落實[N];戰(zhàn)士報;2011年

5 王小文;動中抓建設(shè)　天天打基礎(chǔ)[N];解放軍報;2003年

6 本報記者 張建軍　費士廷 通訊員 顧桃林;虎嘯四方奧秘何在[N];解放軍報;2010年

中國碩士學位論文全文數(shù)據(jù)庫 前1條

1 劉丹;動態(tài)條件下碳鋼在超臨界CO_2環(huán)境中腐蝕機理研究[D];華中科技大學;2015年

，

本文編號：861370