期權(quán)是買賣雙方所簽訂的一種合同,此合同賦予持有者在未來某一時(shí)刻以確定的價(jià)格買入或賣出某項(xiàng)資產(chǎn)的權(quán)利,而非義務(wù).期權(quán)定價(jià)問題已經(jīng)成為金融理論與實(shí)務(wù)研究領(lǐng)域內(nèi)一個(gè)重要內(nèi)容. 自1973年Black和Scholes開創(chuàng)性地建立期權(quán)定價(jià)公式以來,期權(quán)市場(chǎng)得到了迅猛的發(fā)展.人們將Black-Scholes期權(quán)定價(jià)理論視為經(jīng)典的金融分析技術(shù),并由此推廣,取得了豐碩的成果.一般地,期權(quán)定價(jià)方法可分為解析法與數(shù)值方法,前者主要應(yīng)用數(shù)學(xué)分析手段和概率等方法獲得期權(quán)價(jià)格的解析式（即顯式解）;后者是針對(duì)定價(jià)過程中很難獲得價(jià)格解析式的期權(quán)而采取的方法,它包括Monte Carlo模擬法、樹網(wǎng)格法、有限差分方法等.隨著計(jì)算機(jī)技術(shù)的發(fā)展和廣泛應(yīng)用,人們更樂于使用數(shù)值方法對(duì)期權(quán)進(jìn)行定價(jià),尤其是針對(duì)那些具有復(fù)雜收益結(jié)構(gòu)的新型期權(quán). 在單資產(chǎn)模型的期權(quán)定價(jià)研究過程中,二叉樹、三叉樹等樹網(wǎng)格法以及純MonteCarlo模擬法發(fā)揮了重要的作用并得到了許多改進(jìn).然而,在多資產(chǎn)模型的期權(quán)定價(jià)過程中,應(yīng)用樹網(wǎng)格法和Monte Carlo模擬法的研究文獻(xiàn)不多見.這是因?yàn)閷?shí)際中一份期權(quán)合約往往是依賴于市場(chǎng)上多種標(biāo)的基... 

【文章頁數(shù)】：53 頁

【學(xué)位級(jí)別】：碩士

【文章目錄】：
中文摘要
ABSTRACT
第一章 緒論
    1.1 研究意義和必要性
    1.2 國(guó)內(nèi)外研究現(xiàn)狀與選題依據(jù)
    1.3 本文研究?jī)?nèi)容
第二章 期權(quán)定價(jià)的樹網(wǎng)格法
    2.1 二叉樹方法
    2.2 三叉樹方法
    2.3 4個(gè)跳動(dòng)和5 個(gè)跳動(dòng)樹圖法
第三章 有連續(xù)紅利支付的歐式互換期權(quán)定價(jià)
    3.1 互換期權(quán)價(jià)格顯式解
    3.2 互換期權(quán)的樹網(wǎng)格法估價(jià)
    3.3 互換期權(quán)的Monte Carlo 模擬法估價(jià)
    3.4 互換期權(quán)的Halton 低差異度序列法估價(jià)
第四章 有連續(xù)紅利支付的歐式極值期權(quán)定價(jià)
    4.1 極值期權(quán)的顯式解
    4.2 極值期權(quán)的樹網(wǎng)格法估價(jià)
    4.3 極值期權(quán)的Monte Carlo 模擬法估價(jià)
    4.4 極值期權(quán)的Halton 低差異度序列法估價(jià)
第五章 結(jié)論
    5.1 本文主要結(jié)論
    5.2 進(jìn)一步研究課題
參考文獻(xiàn)
附錄
致謝


【參考文獻(xiàn)】：
期刊論文
[1]有交易費(fèi)用的彩虹期權(quán)定價(jià)模型的研究[J]. 陳剛.  合肥學(xué)院學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2006(04)
[2]二叉樹期權(quán)定價(jià)方法的一種新推廣[J]. 侯木舟,周耀瓊.  數(shù)學(xué)理論與應(yīng)用. 2006(03)
[3]Vasicek利率模型下極值期權(quán)的定價(jià)[J]. 周俊,楊向群.  吉首大學(xué)學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2006(04)
[4]一種考慮隱含局部波動(dòng)率的三叉樹模型[J]. 王建華,陳正旭.  統(tǒng)計(jì)與決策. 2006(11)
[5]有關(guān)多叉樹期權(quán)定價(jià)模型的研究[J]. 李忠謙,樊明智.  統(tǒng)計(jì)與決策. 2006(04)
[6]隨機(jī)利率模型下歐式極值期權(quán)的定價(jià)[J]. 姚落根,胡桔州,劉平兵.  湖南文理學(xué)院學(xué)報(bào)(自然科學(xué)版). 2005(04)
[7]實(shí)物期權(quán)的三叉樹定價(jià)模型[J]. 丁正中,曾慧.  統(tǒng)計(jì)研究. 2005(11)
[8]擬蒙特卡羅法在亞洲期權(quán)定價(jià)中的應(yīng)用[J]. 詹惠蓉,程乾生.  數(shù)學(xué)的實(shí)踐與認(rèn)識(shí). 2005(09)
[9]期權(quán)價(jià)格的擬Monte Carlo仿真計(jì)算[J]. 張?zhí)煊?彭隆澤.  重慶建筑大學(xué)學(xué)報(bào). 2005(04)
[10]期權(quán)定價(jià)的混合型三叉樹模型及其應(yīng)用研究[J]. 馬俊海,張同聲,劉鳳琴.  數(shù)量經(jīng)濟(jì)技術(shù)經(jīng)濟(jì)研究. 2005(04)

碩士論文
[1]期權(quán)定價(jià)的數(shù)值解及極限性質(zhì)[D]. 吳素琴.合肥工業(yè)大學(xué) 2006
[2]互換的會(huì)計(jì)問題研究[D]. 聶冠明.湖南大學(xué) 2005



本文編號(hào)：3678635