自商業(yè)票據(jù)誕生以來,就在我國實體經(jīng)濟交易融通和貨幣市場中扮演了不可或缺的重要角色,其業(yè)務(wù)模式的電子化、資金化和標準化已成為市場發(fā)展的必然趨勢。但隨著市場的發(fā)展壯大,一些問題和風(fēng)險也逐漸顯現(xiàn)。自2016年以來,票據(jù)市場暴露出一系列亂象和重大風(fēng)險事件,對市場的發(fā)展造成了極大負面影響。另一方面,票據(jù)業(yè)務(wù)所面臨的監(jiān)管環(huán)境趨嚴,中國銀監(jiān)會辦公廳、人民銀行和銀監(jiān)會接連下發(fā)了一系列重要監(jiān)管和規(guī)范文件,這就對商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務(wù)合規(guī)經(jīng)營提出了更高要求�；谝陨虾暧^和行業(yè)背景,如何對票據(jù)業(yè)務(wù)進行行之有效的風(fēng)險管理、保障票據(jù)業(yè)務(wù)健康有序發(fā)展,成為了擺在各家商業(yè)銀行面前的首要問題。A銀行呼和浩特分行作為一家地區(qū)性的城市商業(yè)銀行,近年來票據(jù)業(yè)務(wù)規(guī)模有不斷增長的趨勢,找到票據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險管理的平衡點對該行來說具有重大的現(xiàn)實意義,同時也對我國中小商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險管理具有借鑒意義。本文采用文獻分析和規(guī)范分析等研究方法,選取A銀行呼和浩特分行票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險管理狀況作為研究對象,在梳理票據(jù)相關(guān)文件政策的基礎(chǔ)上詳細分析了當前A銀行呼和浩特分行票據(jù)業(yè)務(wù)面臨的四種風(fēng)險以及現(xiàn)階段的風(fēng)險管理狀況,總結(jié)出該行票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險管理中存在... 

【文章來源】：內(nèi)蒙古大學(xué)內(nèi)蒙古自治區(qū) 211工程院校

【文章頁數(shù)】：45 頁

【學(xué)位級別】：碩士

【部分圖文】：

操作風(fēng)險示意圖

第二章A銀行呼和浩特分行票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險及風(fēng)險管理現(xiàn)狀17A銀行呼和浩特分行所面臨的市場風(fēng)險主要有以下幾種情況：比如在基期以較低價格買入一批票據(jù)，后來轉(zhuǎn)貼現(xiàn)價格上升，銀行如果再將票據(jù)轉(zhuǎn)出，則出現(xiàn)價格倒掛的情況，造成收益損失。再比如直貼買進的價格較低，而市場上轉(zhuǎn)貼現(xiàn)利率較高，那么銀行則無法通過轉(zhuǎn)貼現(xiàn)實現(xiàn)這批直貼票據(jù)的收益。以下圖為例，前半年票據(jù)市場直貼價格較高，平均利率在5.0%至5.5%之間，而轉(zhuǎn)貼現(xiàn)利率平均低于直貼利率5BP左右，后半年直貼與轉(zhuǎn)貼利率基本重合，這就說明在這種市場環(huán)境下，A銀行呼和浩特分行已無法通過單純的做大直貼規(guī)模再進行轉(zhuǎn)貼而賺取利差，選擇關(guān)鍵時間點進行恰當方向的業(yè)務(wù)交易顯得更加重要，若時機把握不對則極易造成利率倒掛，從而造成利率風(fēng)險。圖2-62018年票據(jù)利率每日走勢數(shù)據(jù)來源:上海票據(jù)交易所2018年市場分析報告除以上主要風(fēng)險外，票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險還包括道德風(fēng)險、政策風(fēng)險、法律風(fēng)險等。因此，票據(jù)業(yè)務(wù)并非傳統(tǒng)意義上的低風(fēng)險業(yè)務(wù)，也是政策性風(fēng)險很強的一項業(yè)務(wù)，票面是真實的不能說明沒有風(fēng)險。一般在紙票時代，瑕疵票據(jù)風(fēng)險是票據(jù)業(yè)務(wù)最容易忽視的風(fēng)險，道德風(fēng)險是票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險防范的難點；在電票時代，利率風(fēng)險管理需要較高的風(fēng)險管理水平，同時操作風(fēng)險和信用風(fēng)險仍需引起重視。2.3A銀行呼和浩特分行票據(jù)業(yè)務(wù)風(fēng)險管理現(xiàn)狀票據(jù)業(yè)務(wù)在實際交易過程中，由于人為或非人為因素，每一個操作流程、每一環(huán)節(jié)都有可能發(fā)生風(fēng)險從而造成銀行及票據(jù)持有人的損失。因此，A銀行呼和浩特分行票據(jù)業(yè)務(wù)的風(fēng)險管理應(yīng)是以“案件零容忍、風(fēng)險可控”為目標的全過程、全方位的系統(tǒng)管理。

【參考文獻】：
期刊論文
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